Обучение трейдингу – Школа Трейдинга А-Лаб

Политика обработки персональных данных

1. Общие положения

Настоящая политика обработки персональных данных составлена в соответствии с требованиями Федерального закона от 27.07.2006. №152-ФЗ «О персональных данных» и определяет порядок обработки персональных данных и меры по обеспечению безопасности персональных данных ООО «Консалтинговая компания А-Лаб» (далее – Оператор).

1. Оператор ставит своей важнейшей целью и условием осуществления своей деятельности соблюдение прав и свобод человека и гражданина при обработке его персональных данных, в том числе защиты прав на неприкосновенность частной жизни, личную и семейную тайну.

2. Настоящая политика Оператора в отношении обработки персональных данных (далее – Политика) применяется ко всей информации, которую Оператор может получить о посетителях веб-сайта https://www.a-lab.ru/.

2. Основные понятия, используемые в Политике

1. Автоматизированная обработка персональных данных – обработка персональных данных с помощью средств вычислительной техники.

2. Блокирование персональных данных – временное прекращение обработки персональных данных (за исключением случаев, если обработка необходима для уточнения персональных данных).

3. Веб-сайт – совокупность графических и информационных материалов, а также программ для ЭВМ и баз данных, обеспечивающих их доступность в сети интернет по сетевому адресу https://www.a-lab.ru/.

4. Информационная система персональных данных — совокупность содержащихся в базах данных персональных данных, и обеспечивающих их обработку информационных технологий и технических средств.

5. Обезличивание персональных данных — действия, в результате которых невозможно определить без использования дополнительной информации принадлежность персональных данных конкретному Пользователю или иному субъекту персональных данных.

6. Обработка персональных данных – любое действие (операция) или совокупность действий (операций), совершаемых с использованием средств автоматизации или без использования таких средств с персональными данными, включая сбор, запись, систематизацию, накопление, хранение, уточнение (обновление, изменение), извлечение, использование, передачу (распространение, предоставление, доступ), обезличивание, блокирование, удаление, уничтожение персональных данных.

7. Оператор – государственный орган, муниципальный орган, юридическое или физическое лицо, самостоятельно или совместно с другими лицами организующие и (или) осуществляющие обработку персональных данных, а также определяющие цели обработки персональных данных, состав персональных данных, подлежащих обработке, действия (операции), совершаемые с персональными данными.

8. Персональные данные – любая информация, относящаяся прямо или косвенно к определенному или определяемому Пользователю веб-сайта https://www.a-lab.ru/.

9. Пользователь – любой посетитель веб-сайта https://www.a-lab.ru/.

10. Предоставление персональных данных – действия, направленные на раскрытие персональных данных определенному лицу или определенному кругу лиц.

11. Распространение персональных данных – любые действия, направленные на раскрытие персональных данных неопределенному кругу лиц (передача персональных данных) или на ознакомление с персональными данными неограниченного круга лиц, в том числе обнародование персональных данных в средствах массовой информации, размещение в информационно-телекоммуникационных сетях или предоставление доступа к персональным данным каким-либо иным способом.

12. Трансграничная передача персональных данных – передача персональных данных на территорию иностранного государства органу власти иностранного государства, иностранному физическому или иностранному юридическому лицу.

13. Уничтожение персональных данных – любые действия, в результате которых персональные данные уничтожаются безвозвратно с невозможностью дальнейшего восстановления содержания персональных данных в информационной системе персональных данных и (или) результате которых уничтожаются материальные носители персональных данных.

3. Оператор может обрабатывать следующие персональные данные Пользователя

1. Фамилия, имя, отчество.

2. Электронный адрес.

3. Номера телефонов.

4. Также на сайте происходит сбор и обработка обезличенных данных о посетителях (в т.ч. файлов «cookie») с помощью сервисов интернет-статистики (Яндекс Метрика и Гугл Аналитика и других).

5. Вышеперечисленные данные далее по тексту Политики объединены общим понятием Персональные данные.

4. Цели обработки персональных данных

1. Цель обработки персональных данных Пользователя — информирование Пользователя посредством отправки электронных писем; предоставление доступа Пользователю к сервисам, информации и/или материалам, содержащимся на веб-сайте.

2. Также Оператор имеет право направлять Пользователю уведомления о новых продуктах и услугах, специальных предложениях и различных событиях. Пользователь всегда может отказаться от получения информационных сообщений, направив Оператору письмо на адрес электронной почты [email protected] с пометкой «Отказ от уведомлениях о новых продуктах и услугах и специальных предложениях».

3. Обезличенные данные Пользователей, собираемые с помощью сервисов интернет-статистики, служат для сбора информации о действиях Пользователей на сайте, улучшения качества сайта и его содержания.

5. Правовые основания обработки персональных данных

1. Оператор обрабатывает персональные данные Пользователя только в случае их заполнения и/или отправки Пользователем самостоятельно через специальные формы, расположенные на сайте http://www.a-lab.ru. Заполняя соответствующие формы и/или отправляя свои персональные данные Оператору, Пользователь выражает свое согласие с данной Политикой.

2. Оператор обрабатывает обезличенные данные о Пользователе в случае, если это разрешено в настройках браузера Пользователя (включено сохранение файлов «cookie» и использование технологии JavaScript).

6. Порядок сбора, хранения, передачи и других видов обработки персональных данных

Безопасность персональных данных, которые обрабатываются Оператором, обеспечивается путем реализации правовых, организационных и технических мер, необходимых для выполнения в полном объеме требований действующего законодательства в области защиты персональных данных.

1. Оператор обеспечивает сохранность персональных данных и принимает все возможные меры, исключающие доступ к персональным данным неуполномоченных лиц.

2. Персональные данные Пользователя никогда, ни при каких условиях не будут переданы третьим лицам, за исключением случаев, связанных с исполнением действующего законодательства.

3. В случае выявления неточностей в персональных данных, Пользователь может актуализировать их самостоятельно, путем направления Оператору уведомление на адрес электронной почты Оператора [email protected] с пометкой «Актуализация персональных данных».

4. Срок обработки персональных данных является неограниченным. Пользователь может в любой момент отозвать свое согласие на обработку персональных данных, направив Оператору уведомление посредством электронной почты на электронный адрес Оператора [email protected] с пометкой «Отзыв согласия на обработку персональных данных».

7. Cookies

Cookies — небольшой фрагмент данных, отправленный веб сервером для хранения на компьютере Пользователя в виде файла, чтобы при следующем Вашем обращении веб Сайт мог извлечь эту информацию. Этот файл каждый раз пересылается веб серверу в http запросе при попытке открыть страницу соответствующего Сайта.

Cookies могут использоваться на некоторых страницах нашего Сайта, чтобы предоставить Вам более быстрый и удобный доступ. Если вы не желаете получать Cookies, то большинство веббраузеров позволят Вам их отклонить, в то же время позволяя Вам посещать наш Сайт без каких либо ограничений. Cookies не используются для идентификации посетителей нашего Сайта.

8. Заключительные положения

1. Пользователь может получить любые разъяснения по интересующим вопросам, касающимся обработки его персональных данных, обратившись к Оператору с помощью электронной почты [email protected].

2. В данном документе будут отражены любые изменения политики обработки персональных данных Оператором. Политика действует бессрочно до замены ее новой версией.

3. Актуальная версия Политики в свободном доступе расположена в сети Интернет по адресу https://www.a-lab.ru/policy/.

Трейдинг, рынки трейдинга, суть трейдинга компании, успешный трейдинг

Трейдинг относится к банковским терминам и подразумевает под собой заключение сделок по продаже и покупке акций, ценных бумаг, валют с целью получения прибыли при изменении курсовой стоимости активов.

Содержание

Скрыть

1. Рынки трейдинга
   1. Суть трейдинга
      1. Трейдинг компании
         1. Успешный трейдинг

            Торговлей на рынках занимаются трейдеры: речь может идти не только о специалистах, прошедших обучение, но сегодня попробовать свои силы в роли трейдера может любой обыватель. Для этого достаточно иметь выход в Интернет.

            Нужно также найти брокера, скачать торговую платформу и внести на свой счет первоначальный депозит (новичкам лучше начинать с виртуальных денег).

            Рынки трейдинга

            Трейдинг применим к разным рынкам:

            • валютный рынок Форекс. Заключаются сделки по продаже и покупке одних валют за другие. На колебаниях цен валют делается прибыль;
            • товарные биржи. Здесь продаются энергоносители, товары сельскохозяйственного сектора, металлы. Биржи такого формата имеют определенное место расположения и время работы;
            • фондовые биржи. Здесь можно купить/продать акции промышленных корпораций, предприятий и так далее.

            Суть трейдинга

            Суть трейдинга очень проста: купить дешевле, продать дороже.

            В случае с акциями, ценными бумагами, металлами трейдер может зарабатывать только на повышении цены. То есть нужно ожидать, пока цена на приглянувшийся актив будет минимальна и покупать. Затем остается только ждать, пока стоимость актива вырастет.

            В случае с операциями по валютным парам на рынке Форекс трейдер имеет возможность зарабатывать, как на повышении, так и на понижении курса валюты. Почему? Потому что речь идет о валютных парах: например, если в паре EUR/USD евро падает, то доллар будет расти. И наоборот.

            Трейдинг компании

            Еще совсем недавно торговля на рынках была доступна лишь избранным, сегодня попробовать свои силы в трейдинге может любой. Причем, можно стать активным трейдером, самостоятельно анализирующим рынок и осуществляющим сделки. А можно попробовать себя в качестве инвестора. Сегодня многие брокеры предлагают возможность заключить соглашение с успешными трейдерами, доверив им в управление свои средства.

            Вне зависимости от того, каким образом вы решили зарабатывать на финансовых, товарных, акционных рынках, одна из основных задач на первоначальном этапе — поиск ответственной, надежной компании-брокера. К счастью, выбирать есть из чего: «Форекс клуб», Alpari, Rik Trading Company и многие другие.

            Успешный трейдинг

            Статистика в отношении трейдинга не слишком утешительна: лишь 1-2% от общего количества трейдеров становятся успешными и получают стабильную прибыль от торговли.

            В чем их секрет? В том, что они умеют бороться с главными врагами любого трейдера — страхом все потерять, жадностью и азартом. Если вы составите торговую систему с четким сводом правил, и будете строго придерживаться их, шансы на успех у вас будут очень высоки, так как вы уже в этом случае станете на две головы выше основной массы трейдеров, которые, покупая активы, играют «в рулетку». Постоянное обучение, совершенствование системы позволит вам добиться удивительных результатов.

            что читать начинающему инвестору :: Финансы :: РБК

            Этот учебник претендует на статус настольной книги для всех, кто интересуется инвестициями в американские ценные бумаги.

            Раздел «Теория» подготовлен профессором НИУ «Высшая школа экономики» Тамарой Тепловой. По сути, это история американского фондового рынка с момента зарождения и до наших дней, подкрепленная описанием финансовых инструментов и особенностями биржевого регулирования в США. Благодаря теоретической части книга может пригодиться не только начинающему инвестору, но и каждому любознательному человеку, желающему понять, что такое биржа и для чего она нужна.

            Читайте на РБК Pro

            Два других соавтора — Игорь Клюшнев и Дмитрий Панченко — руководители инвестиционной компании «Фридом Финанс», которая активно популяризирует инвестиции в американские ценные бумаги среди российских инвесторов. В книге они ответственны за раздел «Практика», в котором подробно объясняется, как начать инвестировать. Клюшневу и Панченко удалось избежать каких-либо отсылок к своей компании.

            Читатели могут узнать, зачем нужен личный финансовый план, как торговать на бирже через брокера и что может рассказать инвестору отчетность американских компаний. Тут же можно получить представление о фундаментальном и техническом анализе, научиться понимать графики и формировать инвестиционный портфель, а также познакомиться с историями успеха знаменитых американских инвесторов — например, Джесси Ливермора и Уоррена Баффетта.

            Цитата: «Важное отличие взаимных фондов США от российских аналогов, паевых инвестиционных фондов, заключается в том, что американские фонды регулярно выплачивают своим пайщикам дивиденды — обычно раз в квартал. При этом инвестор может отказаться от получения дивидендов на руки, в таком случае дивиденды будут реинвестироваться в фонд. По расчетам автора монографии «Экономика инвестиционных фондов», один доллар, вложенный в старейший американский взаимный фонд MIT в год его основания (1924), через 89 лет (2013) принес бы пайщику 347 долл. — именно за счет дивидендов, тогда как расчетная стоимость паев MIT за этот период выросла лишь в семь раз».

            Фондовый рынок для начинающих
            Авторы: Верников А., Марков В., Шишкина Е., Подлевских Н., Сорокина Ю., Авакян Н.
            Издательство: «Перо», 2015​

            Это пособие по торговле на фондовом рынке подготовлено профессиональными трейдерами и управляющими из ИК «Церих Кэпитал Менеджмент». В его основу положен учебный курс Школы биржевого мастерства, работающей в компании и обучающей трейдингу с нуля. Авторы ведут изложение от простого к сложному: сперва читатель узнает о том, что такое фондовый рынок и из чего он состоит, затем — какие бывают финансовые инструменты и как с ними работать.

            В книге приведена детальная инструкция по открытию торгового счета и совершению сделок, а также рассказывается о различных видах трейдинга и отдельных стратегиях. В заключительной главе авторы решили рассказать об услугах, доступных клиенту ИК «Церих Кэпитал Менеджмент», но это единственная часть книги, которая содержит рекламную информацию. За ее вычетом «Фондовый рынок для начинающих» действительно походит на качественно выстроенный учебник для частного инвестора.

            Среди сильных сторон этой книги — объяснение сложных финансовых понятий максимально доступным языком. Авторы расшифровывают для читателя такие термины, как роуд-шоу, IPO, скальпинг, маржин-колл и прочую трейдерскую лексику, которая неизменно пугает новичков.

            Цитата: «Перед размещением акций компания проводит роуд-шоу (англ. Road Show). Оно заключается во встречах с потенциальными инвесторами и аналитиками для обсуждения вопросов, касающихся развития компании. Успешное проведение роуд-шоу является неплохим способом привлечь к себе внимание не только будущих акционеров, но и СМИ. Кроме того, в ходе роуд-шоу формируется книга заявок на покупку выпускаемых акций, по которой компания может косвенно судить об успехе предстоящего IPO».

            
            Самоучитель трейдера. Психология, техника, тактика и стратегия
            Автор: Стинбарджер Б.
            ​Издательство: «Альпина Паблишер», 2016

            Перевод бестселлера Бретта Стинбарджера — известного американского психиатра и трейдера, автора популярного блога о психологии торговли, выдержал два издания в России — в 2012 и 2016 годах. Несмотря на то что эта книга не является учебником по инвестициям в чистом виде, она ставит своей задачей помочь начинающему трейдеру сделать первые шаги на фондовом рынке.

            Как и в других своих книгах, Стинбарджер делает акцент на психологии торговли, рассказывая читателю, как найти для себя оптимальный способ трейдинга и научиться справляться со стрессом во время скачков волатильности на рынке. При этом психолог неоднократно подчеркивает, что инвестиции на фондовом рынке — занятие не для всех. Читателю нужно приготовиться к большому количеству жизненных историй и описанию многочисленных психологических экспериментов. О финансовых инструментах и самом фондовом рынке автор говорит мимоходом, поэтому читать эту книгу стоит только в нагрузку к другим пособиям по трейдингу, раскрывающим тему более подробно.

            Цитата: «Трейдеры без опыта работы в разных областях чем-то напоминают партнеров в браке по расчету. Может быть, брак окажется удачным; возможно, он окончится катастрофой. Но в любом случае вряд ли супруги будут испытывать удовольствие. Сколько трейдеров так и не доходят до стадии мастерства не потому, что они ленивы, но потому, что просто взялись не за свое дело?»

            Как заработать на бирже для чайников
            Авторы: Петров К., Лукашевич Т.
            Издательство: «Диалектика», 2016

            Название этой книги говорит само за себя: это очередное пособие из знаменитой серии для начинающих. Ее авторы — специалист по бизнес-планированию Константин Петров и трейдер Татьяна Лукашевич. Им удалось вместить в одну книгу большой объем информации, рассказав читателю об основных мировых биржах, включая российские, и о доступных на них инструментах. И ведь это далеко не все: вторая и третья части пособия посвящены техническому и фундаментальному анализу, четвертая — различным стратегиям торговли акциями, пятая — инвестициям в высокорискованные активы.

            Особого внимания заслуживает последняя (шестая) часть, в которой Петров и Лукашевич рассказывают об основных правилах трейдинга и раскрывают значение самых важных трейдерских терминов, включая «боковик», «стакан» и прочее. Проблема лишь в том, что из-за стремления авторов охватить все стороны торговли изложение порой становится обобщенным. Тем не менее новичок найдет в этой книге массу полезного.

            Цитата: «В хорошо сбалансированном агрессивном портфеле 80% акций и 20% облигаций. Такой портфель способен приносить инвестору в среднем в течение 20 лет примерно 12% годовой прибыли; в какие-то годы прибыль может быть выше, в какие-то — ниже. Если ваш портфель приносит порядка 30% прибыли ежегодно в течение нескольких лет, поздравляем — вы удачно сформировали портфель. Стабильные 30% — очень хороший результат!»

            Успешный трейдинг на фондовом рынке. От нуля до первого миллиона. Учебник
            Автор: Михнов Д.
            Издательство: «Прайм-Еврознак», 2016

            Это дополненное издание книги Дмитрия Михнова. Впервые этот учебник был выпущен в 2014 году. Книга лишена даже намека на академизм — автор просто делится своим опытом и строит диалог с читателем на равных. Он объясняет, чем фондовый рынок отличается от форекс и других «кухонь», пытающихся заманить новичков, рассказывает о финансовых инструментах и налоговом законодательстве, действующем в отношении ценных бумаг.

            Особое внимание Михнов уделяет заключению сделок, пошагово расписывая процедуры выставления заявок, сопровождая это большим количеством иллюстраций. Также он доступно разъясняет, что такое теханализ, и затрагивает некоторые аспекты психологии трейдинга. Благодаря манере изложения книга читается легко, однако сложные термины не всегда объясняются понятно.

            Цитата: «Для того чтобы начать торговлю фьючерсными контрактами, вам необходимо открыть счет у брокера (посредника между вами и биржей) и разместить на нем сумму, необходимую, по вашей оценке, для торговли. Эта сумма будет своеобразной «страховкой» для биржи на случай, если контракты, которые вы купили, понизились в цене. Все прибыли от вашей торговли будут начисляться на этот счет, а все убытки — списываться с него».

            Выбор финансистов

            Начинать работу с фондовым рынком лучше с базовых экономических понятий, считает гендиректор консалтинговой компании «Персональный советник» Наталья Смирнова. Они хорошо описаны на сайте, который был создан Минфином для повышения финансовой грамотности, говорит Смирнова.

            «Когда человек поймет основы экономики, как устроен финансовый рынок, что такое акции, облигации и чем они отличаются, тогда можно более детально вникать во все это, читая книги по фондовому рынку. Единственная деталь — она должна быть актуальной, то есть выпущенной в этом году», — отмечает Смирнова.

            Гендиректор консультационного центра БКС Виктор Романовский советует читать «Секреты биржевой торговли» Владимира Твардовского и Сергея Паршикова. Несмотря на название, эта книга адресована начинающим инвесторам, поскольку там говорится не только о методах технического анализа, но и о функционировании рынка, говорит Романовский.

            Кроме того, он рекомендует «Малую энциклопедию трейдера» Эрика Наймана. «Автор подробно объясняет, как торговать, в какой ситуации покупать разные инструменты, объясняет азы технического анализа. Ее можно читать неподготовленному человеку», — соглашается финансовый советник «Алор Брокер» Сергей Королев.

            Королев также советует книгу «Торговля акциями» Джесси Ливермора — там есть место не только сухим цифрам, но и философии, рассказывает он. Руководитель аналитического центра Санкт-Петербургской биржи Павел Пахомов также советует не ограничиваться учебниками. В биржевой торговле более важна не теоретическая подготовка, а психология инвестора, говорит он, поэтому книги, описывающие интересные ситуации и поведение людей на рынке, будут полезны. В качестве примера Пахомов приводит книгу «Вышел хеджер из тумана» Бартона Биггса.

            Практика трейдинга

            Критерии выбора биржевой стратегии

            Одним из самых распространенных мифов о фондовом рынке является убеждение в том, что биржевой торговле необходимо посвящать все свое время или не заниматься ею вообще. Многих людей, заинтересованных в приумножении своих денежных средств путем вложений в акции, останавливает тот факт, что они не могут заниматься биржевой торговлей каждый день, не отвлекаясь ни на что другое. В связи с этим необходимо уделить особое внимание такой важной теме, как стратегии биржевой торговли.

            Выбор собственной стратегии биржевой торговли для каждого инвестора начинается с ответов на три вопроса:

            1. насколько я склонен рисковать?
            2. сколько времени я готов уделять торговле на бирже?
            3. на какой срок я намерен инвестировать свои средства?

            Склонность к риску

            Индивидуальное отношение к риску со стороны инвестора имеет огромное значение при выборе инвестиционной стратегии. Склонность к риску является личностной характеристикой каждого человека, и невозможно дать единый ответ на вопрос «хорошо рисковать или плохо»? Для одних людей возможность получить высокий доход, рискнув всеми доступными средствами (а в ряде случаев – еще и привлечь заемные), является вполне допустимой и оправданной, другие же сочтут такую стратегию совершенно неприемлемой и скорее предпочтут более низкий, но гарантированный уровень дохода. Инвестиционные стратегии разных типов инвесторов будут различаться, однако прежде чем говорить о стратегиях, необходимо выделить и охарактеризовать различные типы инвесторов по склонности к риску.

            Агрессивный инвестор готов идти на риск, чтобы максимально приумножить свой капитал. Возможность получить высокий доход значит для него значительно больше, нежели опасения по поводу надежности вложений. Главная цель инвестирования для него – значительное приумножение стартового капитала.

            Умеренный инвестор обычно принимает решения об инвестировании на основании вдумчивого и всестороннего анализа рынка. Он готов идти на риск, если этот риск оправдан, но чаще всего – придерживается так называемой «тактики частичного инвестирования», диверсифицируя свой портфель по уровням риска. Его цель – нахождение разумного баланса между сбережением и приумножением.

            Консервативный инвестор придает надежности большое значение. Его устроит несколько меньшая доходность, если при этом риск уменьшения первоначальной суммы инвестирования будет минимален. Основная цель его инвестиционной стратегии – сберечь то, что имеет.

            Время торговли

            Каждый из нас приходит на биржу с различными целями и располагает различным временем. Кто-то собирается сделать биржевую торговлю своим основным занятием – и готов уделять ей все свое время, для кого-то работа с ценными бумагами – источник дополнительного дохода, и большую часть времени он тратит на основную работу, уделяя биржевой торговле внимание лишь изредка.

            Вопреки распространенному мнению о том, что эффективно работать на бирже можно лишь «от звонка до звонка», успешным инвестором может стать как первый, так и второй, если грамотно выберет и сформирует собственную стратегию биржевой торговли.

            Срок инвестирования

            Приходя на фондовый рынок, каждый определяет ориентировочный срок вложения денежных средств в ценные бумаги в зависимости от собственных целей и возможностей. Так кто-то планирует в течение года крупную покупку, кто-то уже в молодости решает вопросы пенсионных накоплений. Кроме личных временных горизонтов, срок инвестирования тесно связан c выбранной стратегией, а точнее со временем на которое открывается позиция.

            По времени удержания позиции операции можно разделить на следующие основные типы:

            • краткосрочные;
            • среднесрочные;
            • долгосрочные.

            Первая категория операций наиболее популярна среди агрессивных инвесторов (спекулянтов), которых в свою очередь делятся на интрадей-трейдеров, овернайт-спекулянтов, свинг-трейдеров и т.д. Наиболее яркими представителями самой краткосрочной торговли являются итрадей-трейдеры, совершающие множество сделок внутри одного дня, работающих не на спокойных и неспешно торгующихся бумагах, а на акциях, обладающих большой стремительностью, которые легко купить и продать. В конце дня интрадей-трейдер закрывает все свои позиции, т.к. он не принимает на себя риск возможного утреннего гэпа. Как правило, он работает и на собственных, и на заемных средствах, поскольку совершает сделки как на повышение, так и на понижение. Вполне естественно, что биржевая торговля занимает все его свободное время, и, скорее всего, является для него основным видом профессиональной деятельности. В своей работе он опирается, преимущественно, на технический и факторный анализ, при этом анализ графиков он проводит на минимально возможных интервалах (тиковые, 1 минута, 5 минут).

            Краткосрочные операции удерживаются до нескольких дней. Дневная волатильность рынка трейдера практически не интересует, и чаще всего стратегия его работы заключается в ежедневном утреннем анализе рыночной ситуации, на основании которого он выбирает бумаги для совершения сделок и определяет уровни для покупки либо продажи выбранного актива. Как правило, такому инвестору достаточно уделять биржевой торговле пару часов ежедневно. Он, так же, как и Дей-трейдер, опирается в первую очередь на технический и факторный анализ, так как фундаментальный анализ оказывает влияния на более длинные интервалы времени, однако при работе анализирует более «длинные» графические интервалы, основанные на часовых и дневных данных.

            Среднесрочные операции ограничиваются несколькими месяцами. Как правило, для их открытия анализируются не только графические модели, но и фундаментальные показатели компании. Приняв решение и совершив сделку, среднесрочный инвестор заранее определяет ценовой уровень для закрытия позиции, и в дальнейшем периодически мониторит ситуацию на рынке, чтобы держать руку на пульсе и не пропустить благоприятную ситуацию. Используя технический анализ, он работает с дневными и недельными графиками, и старается быть в курсе новостей и событий, имеющих отношение к фондовому рынку и выбранному эмитенту.

            Долгосрочные инвестиции предполагают вложение средств на несколько лет. Основой для инвестиционных решений является фундаментальный анализ, который позволяет определить недооцененные рынком компании, а инвестор рассчитывает на улучшение ее показателей, и, как следствие, увеличении капитализации и роста акций. Приняв решение и совершив сделку, долгосрочный инвестор лишь периодически отслеживает рыночную ситуацию и цены на выбранные активы, не принимая в ежедневной “лихорадке” рынка никакого участия.

            Если провести параллели между классификацией инвесторов по склонности к риску и длительностью удержания позиции, то становится очевидным, что агрессивный инвестор, как правило, будет склонен к краткосрочной торговле или торговле внутри дня, умеренный инвестор предпочтет совершать среднесрочные операции, а консервативный инвестор в большинстве случаев будет инвестировать на длительный срок, используя широкий спектр инструментов.

            Естественно, все это верно в том случае, если внутренняя склонность к риску у них совпадает с объективными возможностями распоряжаться своим временем по своему усмотрению. В противном случае склонный к риску инвестор вполне может превратиться в долгосрочного консерватора только лишь потому, что возможностей торговать каждый день у него нет, а перспективы, которые открывает перед ним фондовый рынок, тем не менее, очень заманчивы.

            Не стоит, однако, поддаваться очевидному заблуждению о том, что чем чаще мы совершаем сделки – тем больший доход можем получить. Доход, который каждый из нас может заработать, торгуя на бирже, зависит от того, насколько грамотно мы определяем точки входа в рынок и выхода из него, а вовсе не от количества совершенных на единицу времени сделок.

            Кроме того, понятно, что при любой стратегии рынок может поглотить все свободное время, уделяемое контролю текущих позиций и поиску перспективных акций и выбору удачных моментов для открытия новых позиций, но краткосрочные операции его потребуют от нас, безусловно. И наоборот, короткие горизонты инвестирования, так же заставляют работать только краткосрочно.

            К примеру, если инвестор не имеет свободного времени и рассчитывает на долгосрочные инвестиции, а денежные средства, которые он инвестируют, понадобятся ему через полгода на покупку квартиры – говорить о долгосрочном инвестировании в данном случае не стоит.

            Итак, принимая решение о выборе инвестиционной стратегии, мы, прежде всего, находим разумный баланс между тремя наиболее важными факторами: нашей личной склонности к риску, свободным временем, которым мы располагаем и «степенью свободы» наших накоплений.

            Основные виды стратегий биржевой торговли

            Проанализировав комбинации трех наиболее важных факторов, которые мы обсудили в предыдущей части статьи, мы имеем всю необходимую информацию для выбора собственной биржевой стратегии. Из чего же выбирать и как сделать выбор, который приведет к эффективным взаимоотношениям с биржей и позволит достигать тех целей, на который мы изначально рассчитывали?

            Активная стратегия (трейдинг)

            При выборе данной стратегии инвестор открывает преимущественно краткосрочные и среднесрочные позиции, и может вывести средства из оборота частично или полностью практически в любой момент времени. Причем, активная стратегия предполагает с одной стороны более жесткий контроль текущих рисков, за счет ограничения размера убытков в каждой сделке, но с другой позволяет увеличить прибыль и как следствие риск, используя кредитные возможности брокера.

            Рассмотрим особенности и правила данной стратегии. Во-первых, активная стратегия предполагает работу в основном с «голубыми фишками», т.е. с наиболее ликвидными акциями российского фондового рынка. Второй, наиболее важный, фактор – активный инвестор имеет возможность работать с маржинальным плечом. Из этого автоматически следует третье правило – при активной стратегии направление движения рынка инвестора совершенно не интересует, он может с одинаковой эффективностью зарабатывать как на росте, так и на снижении, стоимости бумаг.

            Основной инструмент для принятия решений в рамках активной стратегии – технический анализ, а главная задача – правильно определить точки «входа» и «выхода» на интересующем временном интервале.

            Как правило, данная стратегия требует от инвестора уделять рынку достаточно внимания. Даже если выбранная тактика торговли подразумевает совершение не более одной сделки в неделю – желательно ежедневно отслеживать общую рыночную ситуацию, быть в курсе новостей, которые могут существенно повлиять на фондовый рынок и в целом держать руку на пульсе, дабы не упустить благоприятный момент для фиксации прибыли.

            Необходимо отметить, что, работая в данной стратегии, возможно ограничить риск потерь за счет выставления стоп-приказов, т.е., к примеру, продать при условии снижении цены до определенного уровня.

            Инвестиционная (портфельная) стратегия

            Главным основанием для выбора данной стратегии является отсутствие времени для совершения сделок и наличие «длинных» инвестиций. Каким бы ни было ваше отношение к риску – если вы не имеете возможность уделять фондовому рынку хотя бы полчаса ежедневно, инвестиционная стратегия будет для вас оптимальным выбором.

            Однако, для данной стратегии существует ряд особенностей и ограничений, которые необходимо учитывать при выборе. Во-первых, наилучшим образом инвестиционная стратегия работает при наличии глобального повышательного тренда, т.е. когда на рынке наблюдается устойчивый рост.

            Во-вторых, немаловажным фактором является срок инвестирования, т.к. инвестиционные горизонты стратегии варьируются от 1 года и выше. Иными словами, вы должны быть абсолютно уверены, что в течение как минимум года ваши накопления не понадобятся вам на какие-либо другие, не связанные с биржевой торговлей, цели. В противном случае вы имеете шанс в момент вынужденного выхода из рынка закрыть свои позиции не в самой хорошей точке и не получить доход, на который рассчитывали.

            Третья особенность инвестиционной стратегии заключается в том, что инвестор не использует маржинальное плечо, а значит – зарабатывает только на росте фондового рынка.

            Инвестор уделяет большое внимание оценке инвестиционной привлекательности выбранной компании, наибольшее значение при принятии решений о покупке или продаже для него имеют данные фундаментального анализа. Инструментами технического анализа он пользуется для того, чтобы определить точку открытия и закрытия позиции по уже выбранному инструменту.

            В зависимости от отношения к риску в портфель можно включать не только голубые фишки, но и акции мало ликвидных недооцененных рынком компаний. Следует иметь в виду, что данная стратегия предполагает вложения на долгий срок и не требует уделять биржевой торговле много времени. При этом уровень риска подобной стратегии значительно возрастает, т.к. недооцененные рынком акции действительно имеют большой шанс вырасти в цене, однако точно сказать, когда это произойдет – невозможно. Выбирая подобную стратегию управления собственными средствами, следует очень серьезно проанализировать фундаментальные показатели недооцененной компании, а так же быть готовым к длительному периоду ожидания того дня, когда рынок обратит внимание на недооцененную акцию. Правда, и результаты этого ожидания порой впечатляют не меньше, чем результаты самой успешной активной стратегии.

            Смешанная стратегия

            Классификация стратегий существует на бумаге, однако реальная торговля вносит в них свои коррективы. Часто начинающий инвестор не в силах правильно определить свою личную склонность к риску, нередки случаи, когда невозможно однозначно определиться со сроком инвестирования (к примеру, часть средств может быть инвестирована на длительный срок, а другая часть потребуется в течение года). В таких случаях наиболее эффективным будет скомбинировать различные стратегии в зависимости от конкретных условий каждого отдельно взятого инвестора. Так появляется смешанная стратегия биржевой торговли, включающая в себя черты как активного трейдинга, так и инвестиционной стратегии.

            Основные условия эффективности смешанной стратегии таковы:

            • Вы готовы уделять биржевой торговле хотя бы несколько часов в неделю;
            • Вы четко представляете себе пропорциональное разделение средств в своем портфеле по срокам инвестирования.

            Особенностью смешанной стратегии является так называемая диверсификация портфеля по стратегиям. Фактически, портфель инвестора делится на части, одна из которых инвестируется на длительный срок, другая – управляется активно. Здесь можно привести пример, когда часть средств направляется в недооцененные акции второго эшелона, а другая используется для активного трейдинга с голубыми фишками. Пропорции деления зависят от индивидуального решения каждого инвестора, однако на них накладываются стандартные ограничения по срокам инвестирования и по склонности к риску.

            Изучив стратегии биржевой торговли, каждый может выбрать для себя оптимальный способ работы на фондовом рынке. Однако не менее важным является понимание того факта, что для эффективной и результативной биржевой торговли нам необходимо всего две вещи: наличие стартового капитала и желание его приумножить. Наличие же большого количества свободного времени при этом не имеет решающего значения – каждый может подобрать для себя оптимальную стратегию, в зависимости от того, каким временем и возможностями он располагает.

            Желаем вам успешной торговли по выбранной стратегии!

            Классические правила трейдинга — ведущая брокерская площадка Nettrader.ru – статьи на тему торговли на фондовой бирже — ведущая брокерская площадка Nettrader.ru – статьи на тему торговли на фондовой бирже

            Успешный трейдер — это не тот, кто пытается поймать удачу за хвост и каждый день просыпается с новым откровением. Успешный трейдер выстраивает свою торговлю по четким правилам и никогда их не нарушает.

            1. Планируйте торговлю. Торгуйте по плану.
            2. Ведите журнал с результатами торгов.
            3. Настройтесь на позитивный лад. Не важно, сколько сделано до этого убытков.
            4. Не «приносите» рынок домой.
            5. Все время устанавливайте для себя в трейдинге более высокие цели.
            6. Успешные трейдеры покупают на плохих новостях и продают на хороших.
            7. Успешные трейдеры не боятся покупать, когда высоко, и продавать, когда низко.
            8. Успешные трейдеры планируют время для анализа рынка.
            9. Успешные трейдеры изолируют себя от мнения других.
            10. Всегда старайтесь быть терпеливым, настойчивым, решительным и рациональным.
            11. Ограничивайте убытки – используйте стопы!
            12. Не отменяйте уже установленный стоп!
            13. Ставьте стоп сразу после вхождения в сделку.
            14. Никогда не входите в рынок только потому, что надоело ждать момента для входа.
            15. Избегайте слишком частых входов/выходов из позиции.
            16. Учат убытки, а не прибыли. Используйте опыт каждой убыточной сделки для улучшения понимания рынка.
            17. Самое сложное в торговле не прогнозирование, а самоконтроль. Успешный трейдинг дается нелегко, он изматывает. ВЫ – самый важный элемент в формуле успеха.
            18. Всегда дисциплинируйте себя, строго следуя своим правилам.
            19. Помните — медвежий рынок за месяц отберет назад то, что бычий рынок дал за три месяца.
            20. Никогда не позволяйте успешной сделке превратиться в убыток. Выходите из позиции, как только рынок пойдет против Вас и отнимет более 20% от максимальной величины прибыли.
            21. У Вас должна быть стратегия, Вы должны знать свою стратегию и Вы должны следовать своей стратегии.
            22. Будьте готовы к убыткам и принимайте их спокойно. Кто тяжело воспринимает полученные убытки, часто упускает следующую возможность для совершения сделки, которая наверняка могла бы быть прибыльной.
            23. Делите прибыль пополам и никогда снова не рискуйте более чем 50% прибыли на рынке.
            24. Ключ к успешному трейдингу – знание самого себя и своего стрессового уровня.
            25. Разница между победителями и проигравшими не во врожденных способностях, а в дисциплинированном избегании ошибок.
            26. В трейдинге, как и в фехтовании, есть быстрые и есть мертвые.
            27. Слова могут быть серебром, но молчание — всегда золото. Трейдеры с золотой хваткой не рассказывают много о своих успехах.
            28. Мечтайте и думайте о высоком. Лишь немногие люди ставят высокие цели. Человек становится тем, о чем думает в течение всего дня.
            29. Воспринимайте поражение как шаг на пути к победе.
            30. Получили убыток? Забудьте об этом быстро. Получили прибыль? Забудьте еще быстрее! Не позволяйте своему эго и жадности мешать Вам ясно мыслить и упорно работать.
            31. Когда одна дверь закрывается, открывается другая. Большие возможности всегда находятся за открытой дверью.
            32. Глубочайший секрет для трейдера заключается в том, что необходимо подчинять свою волю воле рынка. Рынок — это истина, он реагирует на все силы, движущие им. Пока трейдер понимает это, он в безопасности. Если трейдер игнорирует это – то он потерян и обречен.
            33. Легче войти в позицию, чем выйти из нее.
            34. Если рынок не делает, то, что он по-вашему должен делать – выходите.
            35. Остерегайтесь больших позиций, способных повлиять на Ваши эмоции. Не будьте чрезмерно агрессивными на рынке. Пусть лучше Ваш капитал будет расти умеренно и стабильно, нежели резкими скачками.
            36. Не добавляйте к убыточной позиции.
            37. Избегайте ловли пика или дна.
            38. Вы должны верить себе и своим суждениям, если хотите заработать.
            39. В узком рынке нельзя предугадать, каким будет следующее сильное движение: вверх или вниз.
            40. «Убыток не волнует меня, после того как я его зафиксировал. Я забуду о нем за ночь. Но ошибаться и не фиксировать убыток – вот что приносит ущерб кошельку и душе».
            41. Никогда не давайте советов и не хвастайтесь своими победами.
            42. Из всех торговых ошибок самые большие – резать прибыльные позиции и держать убыточные.
            43. Быть вне рынка – тоже позиция.
            44. Лучше больше интересоваться реакцией рынка на новую информацию, чем самими новостями.
            45. Если Вы плохо знаете себя — рынок очень дорогое место, чтобы наконец-то узнать.
            46. В мире денег, формируемом поведением людей, никто не имеет представления о том, что произойдет в будущем. Подчеркиваем – никто! Поэтому успешный трейдер не торгует на основании того, что ожидается, он реагирует на то, что уже происходит.
            47. За редким исключением необычных условий, возьмите в привычку использовать тейк-профит. Не корите себя, если цена продолжит расти без Вас. Шанс, что цена могла развернуться, также велик. Лучше вспомните о тех случаях, когда своевременная фиксация прибыли предотвратила потери.
            48. Когда корабль тонет – не молитесь, выпрыгивайте!
            49. Теряйте мнение, а не деньги.
            50. Освойте до мозга костей те торговые правила, которые хорошо работают именно для Вас.

             

            Проп-трейдинговая компания А-Лаб Групп

            Что может случиться с вашими деньгами в случае нештатной ситуации, если проп-компания не зарегистрирована официально, а брокерский счет оформлен на физическое лицо?

            Представим ситуацию: успешно зарабатывающий трейдер решил вложить свои средства в открытие проп-компании. Когда он начинает изучать все нюансы, то понимает, что если он зарегистрирует компанию официально, то налоги будут сильно тормозить развивающуюся компанию. И на первое время трейдер решает открыть брокерский счет на физическое лицо и начать работать с клиентами без оформления компании и договора. И тут есть несколько вариантов:

            1) При расчете с клиентами трейдер использует банковские карты оформленные на себя. И вдруг, увидев регулярные переводы на один и тот же счет, банк блокирует все переводы с карты физ.лица до выяснения обстоятельств. Работа компании по части выплат приостановится на неопределенный срок.

            2) Аналогичная ситуация с другими последствиями: угроза огромных штрафов и ликвидацией незаконной деятельности.

            Вторая ситуация вытекает из предыдущей и является скорее следствием. Компания не смогла доказать законность своих транзакций, на компанию накладываются огромные штрафы, покрыв которые, совсем не остается средств, чтобы выплатить их тем, кто так старательно их зарабатывал. Процесс выплат затягивается еще на больший срок. В этом случае приходится надеяться на лучшее и ждать пока компания найдет деньги, чтобы рассчитаться по долгам. К сожалению, но в реальной жизни не все так положительно складывается как нам хотелось бы и в данной ситуации рассчитывать на честность и порядочность руководства не лучший вариант.

            С большой вероятностью, деятельность компании будет признана незаконной, счета заморожены, а выплаты придется добиваться бегая по судебным процессам на протяжении долгого времени.

            3) Если брокерский счет оформлен на физическое лицо, то доход по счету, полученный в период брака является совместным, и в случае развода будет поделен поровну, что автоматически означает то, что «компания» станет неплатежеспособной и не сможет платить по счетам, а клиенты потеряют свои средства.

            4) Чрезвычайные обстоятельства.

            Мало кто задумывается о том, что будет с накоплениями в случае непредвиденных несчастных обстоятельств. Кому они перейдут в этой ситуации? Как доказать право на наследие, если документально сотрудничество не было подтверждено?

            Это еще один момент который стоит учесть.
            

            Как разработать приложение для трейдинга: гид от Purrweb

            Говорят, что миллениалы не боятся ничего: они родились в начале 1980-х – конце 1990-х и прошли через несколько финансовых кризисов. Для них сберегательный счет в банке – то же самое, что хранить деньги в носке. Поколение Y своими глазами видели, как политические режимы рушились, банки закрывались, деньги обесценивались, а родители, бабушки и дедушки теряли все сбережения. Поэтому молодежь предпочитает вкладывать в акции крупных компаний и стартапов – риски (относительно) меньше, а доход больше. И по статистике, большинство делает это через приложение на телефоне, поэтому разработка мобильных приложений для трейдинга – это хорошая идея.

            Даже глобальная пандемия и новый кризис не испугали микроинвесторов. Статистикаhttps://financialpost.com/investing/who-knew-fearless-millennials-are-cashing-in-on-stocks-as-frightened-boomers-cash-out показывает, что в марте количество пользователей инвестиционной платформы Wealthsimple увеличилось на 54%, и большинство зарегистрировавшихся младше 34. Приложение для трейдинга Robinhood сообщило о рекордном количестве депозитов за первый квартал 2020 года, а объем ежедневных торгов вырос на 300% по сравнению с концом 2019 года.

            В России молодежь тоже впереди всех – недавно  Тинькофф. Инвестиции проанализировали 200 000 пользователей и составили портрет современного розничного инвестора в России. По их данным больше половины акционеров — это молодые люди от 28 до 38 лет, а средний возраст российского инвестора — 35 лет.

            Инвестировать в акции – это модно и надежно, поэтому количество трейдеров растет с каждым днем. Существующие приложения не закрывают все потребности масштабной аудитории, поэтому сейчас идеальное время для выхода на рынок новых креативных стартапов.

            В этой статье мы раскрываем все карты, как разработать приложение для трейдинга, и не облажаться. Рассказываем, как выбрать ключевые фичи, сколько времени займет разработка и на какой бюджет рассчитывать. Enjoy!

            Погодите, а что такое приложение для трейдинга?

            Трейдинг (от англ. trading – торговля) – любая деятельность, цель которой – получить прибыль. Обычно под трейдингом подразумевают торговлю ценными бумагами, опционами, валютой или криптовалютой на бирже. Стать акционером Apple или Tesla сейчас можно даже через смартфон.

            Мобильное приложение для трейдинга – это платформа, на которой пользователи покупают или продают акции и отслеживают динамику биржи в реальном времени, а брокеры (посредники) обеспечивают безопасность купли-продажи и зарабатывают на сделках. Существует два типа торговли: традиционная, когда вы покупаете акции какой-либо компании, и торговля криптовалютой, например, Bitcoin, Ripple, Litecoin и другие.

            Не забывайте, что финансы – это серьезная тема, и для запуска приложения для торговли акциями вам необходимо получить лицензию во всех странах, где вы планируете работать. Мы рекомендуем проконсультироваться с юристами, чтобы узнать подробнее о законах того региона, где вы будете запускать платформу.

            Хорошо, а что по конкурентам?

            Скажем честно, приложения для трейдинга – насыщенная сфера, и нужно основательно подготовиться, перед тем, как выходить на рынок. Врагов  конкурентов нужно знать в лицо, поэтому мы подготовили краткий гайд по популярным компаниям.

            E*Trade

            E*Trade считаются отцами-основателями трейдинга в интернете. Компания предлагает два приложения – E*Trade для новичков и Power E*Trade для более продвинутых инвесторов. Платформы работают для Android и iOS, и позволяют пользователям легко управлять своими фондами, получать обновления в реальном времени, составлять отчеты и проверять новости рынка. Главные преимущества E*Trade – возможность выбрать риски (маленькие, средние и большие) и отсутствие комиссии за сделки по акция и EFTs (от англ. exchanged-traded funds – торгуемый на бирже фонд). Вместо этого они взимают с инвесторов плату за контракт, а размер комиссии зависит от того, сколько сделок в месяц вы проводите.

            Robinhood

            Robinhood – относительно новая компания, которая была основана в 2013 году, спустя 30 лет после появления легендарных E*Trade. Robinhood занимаются торговлей акциями, опционами, ETFs, а также проводят сделки с криптовалютой. Их фишка – это отсутствие комиссии за сделку. Как тогда они зарабатывают деньги, спросите вы? Ищите ответ в следующей главе о стратегиях монетизации. 

            Компания идет в ногу со временем и активно развивает новые направления. Например, в 2019 году они запустили отдельное приложение Robinhood Snacks с финансовыми новостями и даже собственным подкастом (!), который скачали более 10 миллионов раз в течение первых 9 месяцев.

            Stash

            Сервис Stash (от англ. – заначка) любят за образовательный контент, простой интерфейс и подробную инструкции по применению, и поэтому же он считается хорошим вариантом для новичков. При регистрации приложение задает пользователям вопросы об их целях и ожиданиях от инвестиций, а затем подбирает риски и персональную стратегию трейдинга. Компания работает с акциями и ETFs, и взимает с пользователей ежемесячную плату от 1 до 9 долларов в зависимости от объема инвестиций.

            Как приложения для трейдинга зарабатывают деньги?

            Утром деньги, вечером стулья. Сначала стратегия монетизации, потом разработка сервиса. Прежде чем думать о том, как разработать приложение для трейдинга и что туда включить, мы рекомендуем определить, как вы можете зарабатывать на нем деньги. Вариантов, как получить прибыль – десятки, но в статье мы остановимся на трёх самых популярных и эффективных:

            • Плата за обслуживание. К примеру, Robinhood, который мы уже упоминали, в качестве платы за обслуживание аккаунта взимает процент от количества денег, которое лежит на балансе пользователя. 
            • Премиум-подписка – это еще один способ заработать, которым пользуется Robinhood. Они предлагают своим пользователям проапгрейдить свою учетную запись до Robinhood Gold. Нужно внести $2000 на баланс, и вы получите доступ к дополнительным акциям и увеличенным часам работы биржи.
            • Комиссия за сделку. Некоторые приложения просят заплатить за каждую транзакцию, которую совершает инвестор.
            Какие функции нужны в трейдинговом приложении?

            Когда нас спрашивают: «Как разработать приложение для трейдинга?», клиенты обычно имеют в виду начинку – как выбрать ключевые функции для интерфейса? Наш совет – организовать брейншторм с командом и подумать о том, как пользователь будет двигаться по вашему сервису: от момента регистрации до вывода дивидендов. Где он будет нажимать, прокручивать вниз или нуждаться в дополнительной помощи.

            Специально для статьи команда Purrweb создала список must-have функций, которые нужны трейдинговому приложению.

            Форма регистрации

            Людей встречают по одежке, а приложения по форме для регистрации. Если у пользователя возникнут трудности на этом этапе, то он вряд ли будет использовать сервис дальше. Наш главный совет – сделайте страницу минималистичной и понятной. Никто не хочет тратить больше 3 минут, чтобы заполнить все поля с данными. 

            Помните, что вы работаете с финансовой информацией, поэтому нужно подумать про конфиденциальность и безопасность данных. Например, многие приложения проверяют клиентов на этапе авторизации – для этого они просят войти с помощью социальных сетей или по номеру телефона. Также убедитесь, что вы добавили условия использования приложения, и объясняли клиентам, что их данные в безопасности. Чтобы страница содержала все необходимое и не выглядела перегруженной, опытные UX-дизайнеры вам в помощь.

            Onboarding

            Onboarding – процесс адаптации в интерфейсе. Проще говорят, нужно объяснить пользователю, как устроено приложение. Если вы сделаете это сразу после регистрации, то пользователи не успеют разозлиться или расстроиться, что они смогут найти определенный раздел. Также, не забудьте добавить кнопку «Пропустить» для тех, кто не в первый раз.

            Так рассказывает о себе приложение BCS, над дизайном для которого трудились наша команда

            Профиль пользователя

            Страница профиля должна содержать всю необходимую информацию о пользователе – имя, фото, регион и языковые настройки приложения.

            Dashboard

            Dashboard, или панель инструментов – это умные отчеты, которые генерируются в реальном времени. На этой странице пользователь должен видеть свой баланс, акции, которыми он владеет и их стоимость. Да, здесь будет много диаграмм, чисел и графиков, плюс, данные будут постоянно обновляться. Поэтому мы рекомендуем заранее обсудить с UX-дизайнером структуру интерфейса, чтобы ваши клиенты не запутались в дебрях цифр.

            Функционал купли-продажи

            Самая важная часть сервиса – возможность инвестировать, то есть покупать акции или валюту. Эта функция включает графики с информацией о торгах, которые обновляются в реальном времени, обзор компании, показатели роста  и другие элементы, которые помогают пользователям принять решение о покупке.

            Оплата

            Чтобы продавать и покупать акции, приложению также требуется функционал оплаты.Если вы хотите создать такое же простое и популярное приложение, как Robinhood, мы рекомендуем подключать сертифицированные платежные шлюза для защиты транзакций и пользовательских личных данных.

            Аналитика

            Результаты мотивируют пользователей инвестировать больше, поэтому важно добавить в приложение страницу с персональной статистикой. Некоторые приложения также генерируют автоматические отчеты раз в неделю или раз в месяц.

            В качестве бонуса делимся дополнительным списком nice-to-have функций, которые помогут вашему приложению развиваться:

            • Поиск по компаниям;
            • Сортировка поисковых запросов и фильтры;
            • Лента новостей, чтобы быть в курсе того, что происходит на рынке;
            • Push-уведомления при изменении цены на акции.
            Сколько стоит создать приложение для трейдинга?

            Если вы думали о том, как разработать приложение для трейдинга и преуспеть, то рассказываем: есть единственная выигрышная стратегия – создать удобный для пользователя сервис. Когда вы работаете с пользовательскими деньгами, нет никакого места двусмысленности – все должно быть ясным и понятным. Чем проще интерфейс, тем больше люди доверяют вам и чаще возвращаются в приложение, чтобы покупать и продавать акции. Вот почему мы рекомендуем смело инвестировать в UX / UI дизайн и заранее проверять портфолио вашего подрядчика. Начните с поиска в Google или посмотрите сайты Dribbble и Behance, чтобы увидеть портфолио разработчика и стиль, в котором он работает.

            Мы знаем, что для таких динамичных рынков, как трейдинговые приложения, время разработки имеет решающее значение. Если вы решили вложиться в UX / UI-дизайн и создать сервис с красивым и простым интерфейсом, тогда оставшаяся часть разработки должна быть максимально быстрой. 

            Хорошие новости! Среднее время создания приложения для трейдинга в Purrweb составляет 6 месяцев. Мы работаем с React Native – JavaScript-фреймворком, который позволяет разрабатывать приложение одновременно для iOS и Android. При таком подходе нет нужды искать 2 команды, которые разработают сервис отдельно для каждой платформы — все это мы закроем на своей стороне. Также, вам не нужно беспокоиться о нативности интерфейса – в React Native есть огромную библиотеку нативных UI-элементов, благодаря которым элементы в приложении свайпаются и прокручиваются также, как и при нативной разработке. 

            Теперь давайте посчитаем, сколько стоит создать трейдинговое приложение с Purrweb:

            Оставьте адрес электронной почты, чтобы получить полный анализ – со всеми деталями и оценкой по стоимости
            Итого

            Над разработкой приложения для трейдинга будет работать команда из 6 человек. Если судить по похожим проектам, над которыми мы работали, итоговая стоимость сервиса вроде Robinhood, составляет от $75,000 до $85,000 для полного цикла разработки: с готовым прототипом, UI/UX дизайном, iOS и Android версиями, тестированием и так далее.

            Чтобы создать успешное инвестиционной сервис, используйте нашу пошаговую инструкцию, как разработать приложение для трейдинга. Первым делом нужно определить свою нишу. Кого вы хотите привлечь в приложение и зачем? Где будете искать свою аудиторию? Затем определите ключевые функции, которые будут необходимы пользователям – можно опираться на наш список  must-have и nice-to-have функций. Самый быстрый и простой способ узнать подробности — написать нам напрямую и обсудить конкретные детали будущего проекта. Мы поможем с дизайном интерфейса, который будет простым и понятным для будущих молодых инвесторов.

            250 стартапов за плечами. С тебя email — с нас чеклист по запуску MVP.

            У вас есть идея для проекта?

            X

            Алгоритмическая торговля — Руководство для практикующего

            Алгоритмическая торговля: Руководство для практикующего

            предоставляет портфельным менеджерам, трейдерам и другим финансовым профессионалам подробную информацию о том, как торговые алгоритмы фактически работают на практике.

            Информация, содержащаяся в книге, предназначена для тех, кто действительно использует торговые алгоритмы и интеллектуальные маршрутизаторы, а не только для тех, кто их проектирует и создает.

            Помимо описания того, как работают наиболее широко используемые алгоритмы, в книге также обсуждается, как наиболее эффективно оценивать производительность алгоритмов.

            В частности, в книге подробно описаны:

            Обзоры алгоритмической торговли: Руководство для практикующих

            
            «В соответствии со своим названием, книга Джеффа Бэсидора» Алгоритмическая торговля: руководство для практикующего специалиста «представляет собой подробное и практическое введение в современный мир алгоритмов исполнения. Сегодняшняя алгоритмическая среда очень техническая, разнообразная и устрашающая. Джефф приносит уникальное сочетание теоретических знаний и лет практического опыта создания и использования алгоритмов в различных контекстах; в результате он обеспечивает невероятно доступную структуру, из которой можно оценивать выбор алгоритмов.Полезны ли темные пулы? Когда мне следует выбрать алгоритм VWAP вместо алгоритма? Как работают алгоритмы портфолио? Насколько важна маршрутизация по сравнению со сроками и размещением дочерних заказов? Как я могу измерить эффективность выполнения различных вариантов? Эта книга предлагает превосходные эвристические методы для ответа на эти вопросы и почти любые другие практические вопросы, с которыми сегодня сталкиваются трейдеры и управляющие портфелями. Я настоятельно рекомендую эту книгу всем, кто хочет разобраться в алгоритмической среде выполнения.
            
            — Марк Кархарт, главный инвестиционный директор и партнер-основатель Kepos Capital, бывший партнер и со-главный инвестиционный директор группы количественных инвестиционных стратегий Goldman Sachs Asset Management и тезка четырехфакторной модели Carhart.

            «В алгоритмической торговле Джефф Басидор ведет нас от простейших правил разделения ордеров к продвинутой работе оппортунистических стратегий и умных маршрутизаторов ордеров. Опираясь на свой глубокий опыт в качестве разработчика и пользователя алгоритмов, он представляет комплексную структуру для их классификации и исследуя их особенности.В процессе он обращается ко многим фундаментальным вопросам: какие типы проблем пытаются решить алгоритмические стратегии? Какие компромиссы определяют выбор и использование конкретных алгоритмов? Каковы их ограничения? Как мы измеряем их эффективность? В экспозиции умело сочетаются институциональные реалии рынков, экономическая интуиция, лежащая в основе стратегий, и числовые примеры, иллюстрирующие их использование. Читатель уйдет с расширенной оценкой и пониманием того, как на самом деле работают наши современные финансовые рынки.
            
            — Джоэл Хасбрук, профессор финансов и профессор бизнеса Кеннета Г. Лангона, Школа бизнеса Стерна, Нью-Йоркский университет.
            
            
            «Я преподавал торговлю и рынки почти двадцать лет. Книга Басидора позволит мне заменить мешанину отраслевых официальных документов и сообщений в блогах по алгоритмам, интеллектуальной маршрутизации заказов и оценке производительности автономным документом, который рассматривает каждый из этих инструментов в перспективе. В книге материал представлен таким образом, чтобы его можно было оценить как для студентов, так и для практиков.Я ожидаю, что профессора, преподающие торговлю и рынки, сделают обязательным к прочтению «Алгоритмическую торговлю: Руководство для практиков». Спасибо за написание этой книги! »
            
            — Роберт Батталио, профессор финансов и заведующий кафедрой Уильяма и Кэсси Дейли, Колледж бизнеса Мендосы, Университет Нотр-Дам.

            
            «Отличная работа! Эта книга дает уникальный взгляд на основы институциональной торговли, которого нет ни в одной другой книге. Книга является отличным стартом для всех, кто заинтересован в том, чтобы стать частью торгового отдела, а также дает менеджерам по маркетингу и аналитикам прочную основу. на торгах.»
            
            — Энрико Каччиаторе, старший количественный трейдер и руководитель отдела рыночной структуры и торговой аналитики, Voya Investment Management

            
            «Алгоритмическая торговля» — одна из немногих избранных книг, которая носит как концептуальный, так и практический характер. Контент объединяет обширный опыт Джеффа, работающего на NYSE, в ведущих брокерских компаниях и сложном финансовом фонде, а также в текущих консультациях с многочисленными институциональными клиентами на всех этапах инвестиционного процесса. Были и предыдущие отличные публикации по этой теме, но поскольку мировые рынки постоянно развиваются, читатель, несомненно, извлечет пользу из актуальной информации, а также от наводящего на размышления обзора взрывной электронизации рынка по классам активов и географическим регионам в прошлом. две декады.
            
            Как практикующий специалист в данной области, так и педагог, мне очень понравилась интуитивно понятная структура книги и здоровая доза конкретных и вдумчивых примеров. Многочисленные проблемы / предостережения / подводные камни, с которыми сталкивается любой специалист по алгоритму при разработке современной торговой стратегии, тщательно перечисляются и обсуждаются. Книга понравится широкой аудитории, и я думаю, что она будет особенно полезна для любого младшего специалиста, окончившего школу с ученой степенью, который после беглого первого взгляда может подумать, что построение торговой стратегии довольно тривиально.На самом деле это не так. Буквально каждое решение — это компромисс, который необходимо понимать, откалибровать и поддерживать в будущем, в идеале с помощью динамического механизма самокоррекции. Эта книга помогает понять набор проблем и общих решений, принятых практиками. Я также был рад прочитать главы, посвященные оценке торговых стратегий. Книга развеивает множество заблуждений, грубых упрощений и предлагает читателю ясную и понятную основу.
            
            — Дмитрий Рахлин, руководитель отдела систематической торговли / портфельного менеджера, Goldman Sachs Asset Management, адъюнкт-профессор Колледжа Баруха.

            «Эта книга является одним из лучших и наиболее практичных руководств по алгоритмической торговле. Благодаря ясным примерам и кратким объяснениям она дает мощный обзор наиболее актуальных алгоритмов, используемых сегодня. Эта книга должна быть в списке обязательного чтения для всех желающих. все, кто связан с систематическим исполнением — это наше дело ».

            — Антон Кац, генеральный директор и соучредитель Talos Trading и бывший руководитель отдела торговых технологий, AQR.

            «Это замечательная книга для всех, кто желает лучше понять алгоритмическую торговлю. Обширные знания Джеффа Бэсидора и многолетний опыт работы в ведущих организациях покупателя и продавца привели к созданию этого всеобъемлющего руководства, объединяющего разрыв между теорией и практикой и охватывающий все аспекты алгоритмов исполнения и электронной торговли в целом ».
            
            — Ди Ву, руководитель службы исполнения, хедж-фонд с несколькими управляющими

            «Как текущий алгоритмический трейдер в крупной институциональной фирме покупателя, которая использует алгоритмы исполнения для 80% нашей торговли, я настоятельно рекомендую эту книгу как для опытных ветеранов торговли, так и для новичков в отрасли.Эта книга исчерпывающая по основным темам и предоставляет необходимое количество деталей для всех аудиторий, предлагая учебное руководство для новичков или ценный справочник для ветеранов торговли, которым требуется ясность по конкретной теме. В первых главах дается четкое объяснение основополагающих концепций сделок, котировок, аукционов, освещенных площадок, темных пулов и многого другого, прежде чем перейти к более сложным темам, касающимся скрытых торговых издержек, альтернативных издержек, утечки информации и часто упускаемой из виду и неправильно понимаемой темы неблагоприятного отбора многие профессионалы не понимают, что им грозит.После всестороннего обзора сегодняшних алгоритмов исполнения, Bacidore предлагает глубокое погружение в интеллектуальные маршрутизаторы ордеров, которые понравятся техническим специалистам, прежде чем закончить мою любимую тему, измерение производительности, с которой должен разбираться каждый трейдер. Если вы хотите узнать о торговых алгоритмах или вам нужен настольный справочник по конкретным темам, написанный ведущим отраслевым экспертом, купите эту книгу. Как опытный профессионал в области алгоритмической торговли, я гарантирую, что вы воспользуетесь огромным опытом Басидора, которым он поделился в своей книге.«

            — Марк Гурлиаччи, старший количественный трейдер, крупная компания по управлению инвестициями.

            Как торговать автомобилем

            Торговля автомобилем — это ахиллесова пята процесса покупки автомобиля, потому что трудно заставить дилера дать вам полную стоимость вашего старого автомобиля. Но понимание того, как торговать автомобилем и как собирать предложения, поможет вам максимизировать ценность вашего обмена и заключить более выгодную сделку в целом.

            Когда вы продаете свой автомобиль, стоимость старого автомобиля вычитается из цены нового автомобиля.Чтобы получить максимальную сумму, важно знать, что вы можете отдельно согласовать стоимость обмена и цену нового автомобиля.

            Мы разделим процесс обмена на отдельные этапы и покажем вам, как:

            Оценить стоимость обмена

            С помощью инструмента оценки стоимости автомобиля NerdWallet, который использует данные о ценах от Национальной ассоциации автомобильных дилеров (NADA). — вы можете ответить на несколько простых вопросов о своем автомобиле, чтобы узнать стоимость частной вечеринки. Затем войдите в систему, чтобы увидеть диапазон цен на ваш автомобиль, а также другую информацию о ваших расходах на автомобиль.

            Рекомендуется ознакомиться с ценами обмена в различных руководствах по ценообразованию, таких как Kelley Blue Book и Edmunds. Эти инструменты оценки запрашивают дополнительную информацию о вашем автомобиле. Не забудьте указать все параметры автомобиля, правильный пробег, реалистичный уровень состояния и ваш почтовый индекс, чтобы получить наиболее точное значение.

            С помощью этих цифр вы можете установить целевой диапазон цен обмена для своих переговоров.

            Запрос котировок для вашей сделки по обмену

            Перед тем, как вы получите предложения по обмену от дилерских центров, соберите документы и другие необходимые вам предметы, которые могут включать:

            • Название транспортного средства (часто называемое «розовым» квитанция »)

            • Выплата автокредита и информация о счете (если у вас есть автокредит)

            • Текущая регистрация автомобиля

            Чтобы получить расценки, позвоните или напишите по электронной почте в интернет-отделы дилерских центров.Скажите им, что вы хотите купить там машину, но хотите получить справедливую цену за обмен. Они могут дать вам оценку обмена на основе вашего описания состояния вашего автомобиля. Большинство дилеров предоставят твердые цены на замену только после физического осмотра автомобиля.

            Позвоните по крайней мере в два дилерских центра, чтобы назначить встречу для оценки обмена с менеджером по продаже подержанных автомобилей. Подумайте о том, чтобы начать работу в CarMax, если рядом с вами есть филиал, чтобы получить выгодное предложение, действительное в течение семи дней.

            Выберите предложение

            Помните, что обменная цена — это просто кредит, вычитаемый из согласованной цены на новый автомобиль.Итак, после этого расчета ищите самую низкую общую цену.

            Изучая стоимость обмена и сравнивая предложения, также учитывайте стоимость вашего автомобиля для частной вечеринки. Если эта цифра намного выше, чем цена обмена, вы можете решить продать свой автомобиль самостоятельно.

            Закрыть сделку

            Когда вы полностью владеете автомобилем, торговать им просто: стоимость обмена вычитается из цены нового автомобиля. Затем вы платите оставшуюся сумму за новый автомобиль наличными или в кредит на покупку автомобиля.

            Если вы уменьшаете размер, и ваш обмен на покупку стоит больше, чем стоимость нового автомобиля, дилерский центр выдаст вам чек на остаток. Если вам причитаются деньги, обязательно получите точную сумму в письменной форме.

            Все может стать немного сложнее, если вы все еще должны деньги по обмену.

            Если стоимость обмена превышает остаток по автокредиту, эта разница (собственный капитал) кредитуется на продажную цену нового автомобиля.

            Но если вы перевернули свой автокредит для обмена, то есть вы должны больше, чем стоит ваша машина, вам придется заплатить эту разницу при обмене.Например, если ваш автомобиль оценивается в 3500 долларов, но вы задолжали 4000 долларов, вам нужно будет заплатить дополнительно 500 долларов.

            Вот несколько советов, которые помогут вам справиться с этой ситуацией:

            • Попытайтесь оплатить разницу (отрицательный капитал) наличными

            • Избегайте превращения отрицательного капитала в новый автокредит; делайте это только в том случае, если это небольшая сумма

            • Если вы сильно перевернули, подумайте о том, чтобы подождать, пока у вас не появится капитал в машине, прежде чем торговать им

            Высокочастотная торговля: Практическое руководство по алгоритмам и торговые системы

            Благодарности.

            Глава 1 Введение.

            Глава 2 Эволюция высокочастотной торговли.

            Финансовые рынки и технологические инновации.

            Эволюция методологии торговли.

            Глава 3 Обзор бизнеса высокочастотной торговли.

            Сравнение с традиционными подходами к торговле.

            Участники рынка.

            Операционная модель.

            Экономика.

            Капитализация бизнеса высокочастотной торговли.

            Заключение.

            Глава 4 Финансовые рынки, подходящие для высокочастотной торговли.

            Финансовые рынки и их пригодность для высокочастотной торговли.

            Заключение.

            Глава 5 Оценка эффективности высокочастотных стратегий.

            Основные характеристики возврата.

            Сравнительные коэффициенты.

            Атрибуция производительности.

            Другие аспекты оценки стратегии.

            Заключение.

            Глава 6: Заявки, трейдеры и их применимость к высокочастотной торговле.

            Типы заказов.

            Распределение заказов.

            Заключение.

            Глава 7: Неэффективность рынка и возможности получения прибыли при различных частотах.

            Предсказуемость движения цен на высоких частотах.

            Заключение.

            Глава: 8: Поиск возможностей высокочастотной торговли.

            Статистические свойства доходов.

            Линейные эконометрические модели.

            Моделирование волатильности.

            Нелинейные модели.

            Заключение.

            Глава 9: Работа с тиковыми данными.

            Свойства тиковых данных.

            Количество и качество тиковых данных.

            Спрэды спроса и предложения.

            Отскок Bid-Ask.

            Моделирование поступления тиковых данных.

            Применение традиционных эконометрических методов к тиковым данным.

            Заключение.

            Глава 10: Торговля моделями инвентаризации микроструктуры рынка.

            Обзор стратегий торговли запасами.

            Заказы, трейдеры и ликвидность.

            Создание прибыльного рынка.

            Направленное предоставление ликвидности.

            Заключение.

            Глава 11: Торговля с использованием информационных моделей микроструктуры рынка.

            Меры асимметричной информации.

            Информационные торговые модели.

            Заключение.

            Глава 12: Событийный арбитраж.

            Разработка торговых стратегий событийного арбитража.

            Что представляет собой событие?

            Методики прогнозирования.

            Торговые новости.

            Применение событийного арбитража.

            Заключение.

            Глава 13: Статистический арбитраж в высокочастотных настройках.

            Математические основы.

            Практическое применение статистического арбитража.

            Заключение.

            Глава 14: Создание портфелей высокочастотных стратегий и управление ими.

            Аналитические основы оптимизации портфеля.

            Эффективные практики управления портфелем.

            Заключение.

            Глава 15: Тестирование торговых моделей на исторических данных.

            Прогнозы оценки точек.

            Оценка направленных прогнозов.

            Заключение.

            Глава 16. Внедрение систем высокочастотной торговли.

            Жизненный цикл разработки модели.

            Внедрение системы.

            Тестирование торговых систем.

            Заключение.

            Глава 17: Управление рисками.

            Определение целей управления рисками.

            Измерение риска.

            Управление рисками.

            Заключение.

            Глава 18: Выполнение и мониторинг высокочастотной торговли.

            Запуск высокочастотных торговых систем.

            Мониторинг высокочастотного выполнения.

            Заключение.

            Глава 19: Анализ прибыльности после заключения сделки.

            Анализ затрат после заключения сделки.

            Анализ эффективности после торговли.

            Список литературы.

            О веб-сайте.

            Об авторе.

            Индекс.

            Торговля потенциальной засухой | Ферма Прогресс

            «Моя кукуруза горит! Растение больше похоже на ананас, чем на кукурузу.И не только моя кукуруза выглядит так, она повсюду в Айове и на Северных равнинах! »

            Я слышал это больше одного раза на этой неделе, возможно, около дюжины раз. Засуха, нанесшая ущерб Айове, Северной Дакоте, Южной Дакоте, а теперь и Миннесоте, очень сильна. Изображения в социальных сетях точно показывают, насколько высок урожай кукурузы в этих штатах.

            Связано: Будет ли погода повышать цены?

            Цены на кукурузу в настоящее время не изменяются.

            В эти выходные для большей части Среднего Запада будет жарко.В начале следующей недели возможен дождь из-за тропического шторма, формирующегося в Мексиканском заливе. Ожидается, что этот шторм достигнет берегов Луизианы в субботу. Торговля надеется, что этот шторм и изменение погодных условий принесут столь необходимую влагу на Средний Запад. Возможно, дождь не пропитается дождем, чтобы облегчить засуху, но этого может быть достаточно, чтобы урожай прожил еще одну неделю.

            Связано: Рост цен на кукурузу из-за опасений жаркой погоды

            Трейдеры хорошо понимают, что, если урожай не получит благоприятных дождей на следующей неделе, мало шансов достичь национального рекорда урожайности линии тренда, которую в настоящее время рекламирует последний отчет USDA WASDE (в настоящее время привязан к 179.5 баррелей в год по сравнению со 172 в прошлом году).

            Сравнение засушливых лет

            В то время как весь Средний Запад не находится в такой ужасной засухе, как в 2012 году, анализ еженедельных рейтингов урожая в том году может помочь понять, когда торговцы могут действительно заинтересоваться реальностью менее звездного урожая.

            Согласно последнему отчету о прогрессе урожая, урожай кукурузы в США в целом оценивается на 68% от хорошего до отличного. Это по сравнению с 72% на прошлой неделе.Оглядываясь назад на ту же самую «неделю урожая» истории в 2012 году, урожай кукурузы в США был оценен на 63% от хорошего до отличного. В 2012 году национальные рейтинги урожая кукурузы продолжили быстро ухудшаться. В следующие недели еженедельные оценки урожая каскадом падали: 56% от хорошего до отличного, затем 48%, затем 40%, затем 31%, поскольку засуха охватила сердце нации.

            Когда в 2012 году цены наконец выросли?

            В последнюю неделю июня 2012 года оценка урожая упала ниже 50% от хорошего до отличного, достигнув 48%.И вот тогда цена на кукурузу, наконец, начала расти. Цена декабрьских фьючерсов на кукурузу 2012 года в начале последней недели июня составляла 5,70–1 / 4 доллара, а на выходных четвертого июля закрылась на уровне 6,74–1 / 2 доллара. Ралли на 1 доллар за две недели. То же самое колебание цен, которое мы наблюдаем сегодня.

            Еще одно сходство, кроме засухи:

            В настоящее время конечные запасы старых урожаев кукурузы исторически ограничены и составляют 1,107 млрд бушелей с коэффициентом использования запасов 7.4%. В то же время в 2012 году конечные запасы старых культур также были ограниченными. В отчете USDA за июнь 2012 года конечные запасы на 2011/12 год были привязаны к 851 миллиону бушелей. В июльском отчете был отмечен рост, поскольку конечные запасы на 2011/12 год составили 903 млн бушелей.

            В начале июня 2012 года ожидалось увеличение конечных запасов нового урожая на 2012-2013 годы из-за увеличения посевных площадей в июньском отчете о посевных площадях. Хотя в июньском отчете площадь акров действительно увеличилась, из-за засухи конечные запасы сократились.В 2012 году потенциал урожайности быстро упал. В июльском отчете Министерства сельского хозяйства США за 2012 год доходность была снижена до 146 б.п. по сравнению со 166 б.п. в июньском отчете.

            Как было сказано ранее, это не засушливый год, как 2012 год, однако это определенно не идеальный вегетационный период. Цены на кукурузу будут иметь серьезную волатильность к концу месяца, так как торговля отслеживает итоги дождя, еженедельные рейтинги урожая и отчет от 30 июня за ^{-е годы} , включающий как квартальные запасы, так и посевные площади.

            Продолжайте сосредотачиваться на продажах за наличные и убедитесь, что вы хорошо разбираетесь в страховании урожая, которое вы приобрели в этом году. Если вы настроены по-бычьему, рассмотрите стратегии с фиксированным риском, такие как покупка опционов колл или спреды бычьих колл (где вы покупаете колл по денежному колл и продаете опцион без денег). Если вы обеспокоены тем, что цены могут упасть ниже, тогда начните искать путы покупки пут или спреды медвежьего пут (также позиция с фиксированным риском, когда вы покупаете пут по деньгам и продаете пут без денег).

            История показывает, что в ближайшие недели на фьючерсы на зерно будет наблюдаться существенная волатильность цен. То, как торгуются цены, во многом зависит от матери-природы и Министерства сельского хозяйства США.

            Связаться с Наоми Блом: 800-334-9779 Twitter: @naomiblohm и [адрес электронной почты защищен]

            Заявление об ограничении ответственности: данные, содержащиеся в данном документе, предположительно получены из надежных источников, но не могут быть гарантированы. Лица, использующие эту информацию, несут ответственность за свои действия.Товарная торговля может не подходить для всех получателей этого отчета. Торговля фьючерсами и опционами сопряжена со значительным риском потерь и может не подходить для всех. Поэтому внимательно подумайте, подходит ли вам такая торговля с учетом вашего финансового состояния. Не делается никаких заявлений о том, что планирование сценария, стратегия или дисциплина гарантируют успех или прибыль. Любые решения, которые вы можете принять в отношении покупки, продажи или удержания позиции по фьючерсам или опционам в рамках такого исследования, полностью принадлежат вам и никоим образом не считаются одобренными или приписываемыми Total Farm Marketing.Total Farm Marketing и TFM относятся к Stewart-Peterson Group Inc., Stewart-Peterson Inc. и SP Risk Services LLC. Stewart-Peterson Group Inc. зарегистрирована Комиссией по торговле товарными фьючерсами (CFTC) в качестве представляющего брокера и является членом Национальной фьючерсной ассоциации. ООО «СП Риск Сервисез» — страховое агентство и поставщик равных возможностей. Stewart-Peterson Inc. — издательская компания. Клиент может иметь отношения со всеми тремя компаниями. ООО СП Риск Сервисез и Стюарт-Петерсон Инк.полностью принадлежат Stewart-Peterson Group Inc., если не указано иное, упомянутые услуги являются услугами Stewart-Peterson Group Inc., представленные для запроса

            Торговля парными

            — прибыльная стратегия в реальном мире

            Торговля парами

            популярна благодаря простоте и эффективности. В основе стратегии лежит то, как цены двух активов расходятся и сходятся во времени. Алгоритмы парной торговли выигрывают от ставок на тот факт, что отклонения спреда возвращаются к своему среднему значению.

            Одним из наиболее известных хедж-фондов, реализовавших стратегию парной торговли, был Long Term Capital Management. Компания была основана в 1994 году Джоном Мериуэзером, бывшим главой отдела торговли облигациями Salomon Brothers. В состав совета директоров LTCM входили Майрон Скоулз и Роберт К. Мертон, которые разделили Нобелевскую премию 1997 года по экономическим наукам за разработку модели финансовой динамики Блэка – Шоулза.

            LTCM изначально был успешным и яркой звездой на Уолл-стрит в то время, с годовой доходностью (после уплаты комиссий) около 21% в первый год, 43% во второй год и 41% в третий год.Однако в 1998 году фонд потерял ошеломляющие 4,6 миллиарда долларов менее чем за четыре месяца из-за сочетания высокой долговой нагрузки и подверженности азиатскому финансовому кризису 1997 года и российскому долговому кризису 1998 года. Почему мы вам это рассказываем? Что ж, прежде чем углубляться в детали стратегии, мы хотим, чтобы вы знали о рисках, связанных с такой стратегией. Рыночные события, а также плохое статистическое моделирование и оценка параметров могут подорвать потенциальную прибыль.

            Следовательно, вы должны принять во внимание три важных фактора:

            1. Рыночные события
            2. Оценка параметров
            3. Статистическое моделирование

            В зависимости от пары, по которой вы торгуете, вы должны определить рыночные события, которые могут привести к случайным отклонениям от равновесных цен между двумя активами не временно, а навсегда.Фиаско LTCM должно дать вам некоторое представление об этом. Параметры необходимо корректировать через определенные промежутки времени. Итак, как часто я должен это делать? Ответ на этот вопрос зависит от окон оптимизации и перехода вперед во время первоначального тестирования стратегии на истории. Если, например, окно перехода составляет девять месяцев, тогда модель необходимо повторно оптимизировать после девяти месяцев торговли. Принимая во внимание риски, стратегия статистического арбитража должна включать компонент ограничения риска. Для определения оптимального стоп-лосса необходимо подробное численное моделирование в случае, если два наших актива не вернутся к равновесным ценам по прошествии определенного периода времени.

            Ключевыми задачами являются поиск хорошей пары для торговли, оптимального входа / выхода и стоп-лосса в качестве дополнительного компонента управления рисками.

            Статистика торговли парами

            Стратегия парной торговли основана на статистических концепциях, таких как возврат к среднему и стационарные стохастические процессы. Мы начинаем наше исследование с рассмотрения корреляции и совместной интеграции двух активов. Затем мы пытаемся получить стационарную зависимость, которую можно преобразовать в торговую стратегию, генерирующую альфа-канал.На графике ниже показана корреляционная матрица.

            Для нашей стратегии мы хотим смотреть не только на корреляцию, но и на совместную интеграцию. Тест совместной интеграции выявляет сценарии, в которых два нестационарных временных ряда интегрируются вместе таким образом, что они не могут отклоняться от равновесия в долгосрочной перспективе.

            Популярные тесты для совместной интеграции — это тест Йохансена и расширенный тест Дики-Фуллера (ADF). Тест ADF позволяет тестировать на коинтеграцию двух временных рядов.Тест Йохансена позволяет проверить коинтеграцию максимум между 12 временными рядами. С помощью такого теста мы можем создать стационарную линейную комбинацию активов с использованием более чем двух временных рядов.

            Тест Йохансена на питоне.

            Пример № 1

             импортировать numpy как np
            импортировать панд как pd
            импортировать statsmodels.api как sm
            
            data = pd.read_csv ("http://web.pdx.edu/~crkl/ceR/data/usyc87.txt", index_col = 'YEAR', sep = '\ s +', nrows = 66)
            y = данные ['Y']
            c = данные ['C']
            
            из statsmodels.tsa.vector_ar.vecm импорт coint_johansen
            
            "" "
                Коинтеграционный тест Йохансена коинтеграционного ранга VECM
            
                Параметры
                ----------
                endog: array_like (nobs_tot x neqs)
                    Данные для тестирования
                det_order: int
                    * -1 - нет детерминированных членов - модель1
                    * 0 - постоянный член - модель3
                    * 1 - линейный тренд
                k_ar_diff: int, неотрицательный
                    Количество запаздывающих отличий в модели.
            "" "
            
            def joh_output (res):
                output = pd.DataFrame ([res.lr2, res.lr1],
                                      index = ['max_eig_stat', "trace_stat"])
                печать (вывод.T, '\ n')
                print ("Критические значения (90%, 95%, 99%) max_eig_stat \ n", res.cvm, '\ n')
                print ("Критические значения (90%, 95%, 99%) trace_stat \ n", res.cvt, '\ n')
            
            
            # Модель 3 (использовано 2 запаздывания = 3 запаздывания для модели VAR или VAR (3))
            # с постоянным / трендовым (детерминированным) членом
            joh_model3 = coint_johansen (данные, 0,2) # k_ar_diff +1 = K
            joh_output (joh_model3)
            
            # Модель 2: только с линейным трендом
            joh_model2 = coint_johansen (данные, 1,2) # k_ar_diff +1 = K
            joh_output (joh_model2)
            
            # Модель 1: нет константы / тренда (детерминированного)
            joh_model1 = coint_johansen (данные, -1,2) # k_ar_diff +1 = K
            joh_output (joh_model1)
             

            Пример № 2

             import matplotlib.pyplot как plt
            импортировать панд как pd
            from johansen import coint_johansen
            
            df_x = pd.read_csv ("yourfile.csv", index_col = 0)
            df_y = pd.read_csv ("yourfile.csv", index_col = 0)
            
            df = pd.DataFrame ({'x': df_x ['Close'], 'y': df_y ['Close']})
            
            coint_johansen (df, 0,1)
             

            До сих пор мы обсуждали статистические проблемы, возникающие при нахождении правильной пары для торговли. Используя тест совместной интеграции, мы можем сказать, что спред между двумя активами возвращается к среднему. На следующем шаге мы определяем экстремальные точки, при пересечении которых этот сигнал запускает торговые приказы для нашей стратегии торговли парами.Для определения этих точек используется статистическая конструкция, называемая z-оценкой.

            Z-показатель

            Z-оценка рассчитывается на основе необработанных точек данных нашего распределения, так что новое распределение является нормальным распределением со средним значением 0 и стандартным отклонением 1. С помощью этого распределения мы можем создавать пороговые уровни, такие как 2 сигма, 3 сигмы и т. Д. на.

            Формула для z-показателя:

            ***

            z = (x-среднее) / стандартное отклонение

            ***

            Точки входа в стратегию

            Спред = s = log (a) -nlog (b)

            Рассчитайте z-оценку s, используя скользящее среднее и стандартное отклонение для периода времени t интервалов (скользящее среднее).Расчетное значение — это наше z. Параметры порога корректируются в соответствии с результатами тестирования на истории.

            Когда Z-оценка пересекает верхний порог:

            Короткий актив A // Длинный актив B

            Когда Z-оценка пересекает нижний порог:

            Длинный актив A // Короткий актив B

            Точки выхода стратегии

            Если спред продолжает расти, мы используем либо стоп-лосс, либо значение сигмы, запускающее условие выхода. Состояние и точная настройка определяются во время оптимизации.

            Описание Test Framework

            Дата начала 03/2018

            Пара	E-mini S&P 500 / T-Bond 30Yr
            Symbol Traded	E-mini S&P 500 Futures Contract
            Interval77	Daily
            Дата окончания	30.04.2021
            Начало вне выборки	01.05.2015
            Конец вне выборки	29.12.2017
            Контракты	1
            Интервал тестирования стоп-лосса	1000-4000
            Размер шага теста стоп-лосса	200
            Тестовый интервал верхнего порога Нижний пороговый интервал тестирования	1-3
            Пороговый интервал тестирования Размер шага	0.1

            После запуска оптимизации мы получаем следующие результаты.

            Результаты бэктеста за период 01.03.2018 — 30.04.2021

            Оптимизированные параметры

            t

            Стоп-лосс	1400
            Верхний порог	1,5
            Нижний порог	1,2
            Бары Скользящие средние (скользящее среднее и стандартное отклонение) за период

            Стратегия прибыльна во все годы.Мы получаем самую высокую доходность в 2020 году — 186,44%. Большая часть прибыли приходится на длинную сторону — 267,6%. Короткие записи дают нам доходность 72,8%. Рекомендуемый размер счета для этой стратегии составляет 20 000 долларов за каждый торгуемый контракт.

            Моделирование Монте-Карло

            Запуск 1000 симуляций случайных сделок, где каждая симуляция начинается со 100 000 долларов и торгуется в течение четырех лет, дает нам следующий профиль риска.

            Наша золотая середина составляет около 4%. Предполагая, что мы рискуем 4% на сделку, мы можем торговать 3 контрактами со стартовым капиталом в 100 000 долларов.Средняя просадка 30%. Перейдем к предварительному анализу с использованием тех же параметров, что и раньше.

            Прогнозируемый анализ

            Нет лучшего способа избежать подгонки кривой, чем WFA. Он работает, разделяя данные на несколько наборов для обучения и проверки, а затем просматривает эти наборы, оптимизируя для получения наилучших значений на наборах для обучения. Лучшие значения применяются к набору проверки. В нашем примере мы используем один обучающий набор с 2018 по 2021 год и один набор проверки с 2015 по 2017 год.

            Набор для проверки дает нам доходность 124,5% с процентом выигрыша 57,4%. Вот подробный анализ эффективности стратегии:

            Моделирование Монте-Карло показывает среднюю просадку 20%, если мы рискуем 4% на сделку. Вероятность взрыва нашего аккаунта — 2,7%. Опять же, у нас нет проигрышного года, и процент выигрыша, а также средний коэффициент выплат одинаковы по всему набору проверки.

            Сводная информация о производительности в выборке и вне выборки

            ***

            Загрузить данные о сделках по сделкам для дальнейшего анализа

            ***

            Заключение

            Стратегия показывает согласованный альфа-канал для бэктестов в выборке и вне выборки.Профиль риска позволяет стратегии работать еще лучше. Тем не менее, мы выбрали более консервативный подход с риском 4% на сделку, поскольку риск разорения в среднем составляет всего 1,8% при объединении обоих наборов данных — данных обучения и данных проверки.

            Понимая концепцию корреляции и совместной интеграции, мы обнаруживаем, что торговля правильно сформированной парой активов приносит прибыль, которая соответствует оценкам волатильности. Стратегия учитывает рыночные события и неопределенность.Мы достигли этого простым, но эффективным способом, добавив еще один компонент стоп-лосса в нашу торговую стратегию. Как показывают результаты, увеличивается количество инициированных покупателем сделок (сделок, инициированных продавцом) с недооцененным (завышенным) активом, когда происходит неправильное ценообразование, поскольку арбитражники стремятся получить прибыль от неправильного ценообразования между фьючерсами E-mini S&P 500 и T-Bond 30Yr. Возможности для арбитража более вероятны, когда рынок более волатилен.

            ---

            Заявление об ограничении ответственности

            Информация на этом сайте предназначена только для статистических и информационных целей.Ничто в данном документе не должно толковаться или рассматриваться как персональный инвестиционный совет или как указание или подразумеваемое, что прошлые результаты являются показателем будущих результатов. Ни при каких обстоятельствах эта информация не является советом или рекомендацией покупать, продавать или хранить какие-либо ценные бумаги.

            Обмен ковбойской шляпы на ракетку

            ХАСТИНГС, Небраска — За последние несколько недель старшеклассники из числа спортсменов-родео средней школы штата Небраска обменяли ковбойские шляпы на шляпы для минометов, и некоторые из них получили высшее образование в своих классах.

            Далтон Канки, Каллавей; Брук Маккалли, Маллен; Райли Напрстек, Гётеборг; Дин Шредер, Тейлор; Джессика Стивенс, Крейтон; Фейт Сторер, Артур; и Кейси Викершем, Вердигр, все закончили как прощальные, так и приветственные.

            Кунки закончил прощальную церемонию в средней школе Каллауэй. На протяжении своей школьной карьеры он участвовал в FFA (два года в качестве президента), One Acts (три года в главной роли), выступлении, Национальном обществе чести, футболе и борьбе.

            ---

            ---

            Далтон Кунки, командир средней школы Небраски, получил высшее образование в средней школе Каллэуэя в 2021 году. Он поступит в муниципальный колледж Маккука на стипендию. Фото любезно предоставлено Стеф Миллер
            

            Он будет посещать общественный колледж Маккука с полной оплатой обучения благодаря академической стипендии.

            В родео средней школы он участвует в командных соревнованиях по веревке и борьбе с рулевым управлением, и в этом году ему предстоит четвертая поездка на финальный этап родео в старших классах штата Небраска, поскольку он входит в десятку лучших в обоих своих соревнованиях.Он является стипендиатом Мемориальной стипендии Broc Cresta в 2021 году.

            ---

            ---

            Он сын Дина и Энджи Канки.

            Брук МакКалли окончила среднюю школу Маллена, получив прощальную прощальную речь.

            Брук Маккалли с дипломом; пастушка Маллен была прощальной девушкой своего класса. Фото любезно предоставлено Megan Andersen Photography
            

            В старшей школе скотница была четырехлетней обладательницей грамот по волейболу и баскетболу и трехлетней обладательницей грамот по легкой атлетике (проигрывая год из-за пандемии).Она была членом Национального общества чести.

            Она участвует в соревнованиях по канатной дороге с отрывом, сгибанию шеста, бочкообразным гонкам и командной веревке и, будучи второкурсником, квалифицировалась на родео в финале национальных старших классов в отрыве. В настоящее время она входит в десятку лучших в бочках и поулах и готова пройти квалификацию на свое четвертое родео в финале средней школы штата.

            Этой осенью ее карьера родео будет приостановлена, поскольку она играет в баскетбол в Государственном колледже Чадрона. Она будет специализироваться на бухгалтерском учете и решила отложить родео на второй план до окончания колледжа.Она присоединяется к своей старшей сестре Бриттни в баскетбольной команде.

            Она дочь Брэда и Трейси Маккалли.

            Райли Напрстек, Гетеборг, окончила среднюю школу Гетеборга по классу прощального слова со средним баллом 4.0.

            Райли Напрстек, выступающая в старшей школе Гетеборга 2021 года, — отколовшаяся скакалка, упряжная скакалка и козловод в школьном родео. Фото любезно предоставлено KC Creations
            

            В старшей школе она участвовала в Клубе взаимодействия, студенческом совете, школьном мюзикле, речевой команде, одном действии, баскетболе в течение двух лет, FFA, Sigma Phi Beta, клубе поддержки и Национальном обществе чести.

            Этой осенью она поступит в Государственный колледж Чадрона по золотой президентской стипендии, которая покроет ее обучение. Naprstek планирует получить начальное образование.

            Отколовшаяся скакалка, упряжная скакалка и козловод, она все три года квалифицировалась для участия в финале родео в средней школе штата и направляется к своей четвертой квалификации в июне этого года в Гастингсе.

            Она дочь Чада и Рене Напрстек.

            Дин Шредер, сын Джона и Белинды Шредер, закончил свою школьную карьеру как прощальный в средней школе округа Лу с 4.0 ГПД.

            Дин Шредер, Тейлор, Небраска, весь улыбается, когда он получает прощальную речь в средней школе округа Лу в 2021 году. Фото любезно предоставлено Белиндой Шредер
            

            Тейлор, Небраска, ковбой четыре года играл в футбол и три года боролся. Он был членом студенческого совета, FFA и Национального общества чести.

            В родео средней школы он был наездником на бронзовом седле и командиром, и все три года проходил в финале штата.Он также на пути к финалу этого года в Гастингсе 17-19 июня.

            Он получил президентскую стипендию в Государственном колледже Чадрона, где он будет заниматься родео коллегиально и работать над получением степени управления пастбищными угодьями.

            Джессика Стивенс из средней школы общины Крейтон закончила свой класс как салютатор со средним баллом 4,2.

            Джессика Стивенс, резервная чемпионка мира 2019-2020 по козьему погоню из родео финала национальной средней школы, закончила свой класс в старшей школе Саммерленд в Орчарде.Фото любезно предоставлено Джессикой Стивенс
            

            Крейтон, штат Небраска, участвовала в программах FFA, FCCLA, HOSA (Health Occupations Student of America), в выступлениях товарищей по команде, а также участвовала в кросс-кантри, баскетболе и легкой атлетике.

            За все четыре года обучения в средней школе Стивенс участвовал в соревнованиях HOSA в масштабе штата, а в этом году будет участвовать в международных соревнованиях.

            В родео она соревнуется в отрыве, групповой веревке и связывании коз и завершила сезон родео 2019-2020 гг. Как резервная чемпионка на национальном уровне по вязке коз.В следующем месяце она должна пройти квалификацию в свой четвертый финал штата, и в настоящее время занимает первое место в штате по привязке коз.

            Стивенс получила полное обучение в рамках академической стипендии и стипендии для родео, чтобы поступить в Общественный колледж Доусона в Глендайв, штат Монтана, где она будет работать над двумя степенями: зоотехния и бизнес, а также управление фермой и ранчо.

            Она дочь Джина Стивенса, Хизер и Трэвиса Стакенов.

            Фейт Сторер, Артур, завершила свою школьную карьеру в качестве спасителя в классе средней школы округа Артур в 2021 году со средним баллом 4.049.

            Фейт Сторер — выступающая в классе средней школы Артура Ко. 21 года и студент-президент Ассоциации родео средней школы Небраски. Фото любезно предоставлено Хейли Сторер
            

            В старшей школе она была президентом студенческого совета Ассоциации родео средней школы штата Небраска, была капитаном баскетбольной и волейбольной команд, а также участвовала в ФФА и Национальном обществе чести. Также она участвовала в треке.

            Она заработала раннее поступление в программу медсестер Bryan College of Health, что гарантирует ей после двух успешных лет обучения в колледже в Bryan принятие на программу медсестер в Bryan, который находится в Линкольне.

            Пастушка участвует в соревнованиях по отрывной веревке, групповой веревке и разделке для девочек и два года участвовала в Национальном финале родео в старших классах. В этом году она приближается к своему четвертому финалу штата, в настоящее время занимает первое место в турнирной таблице среди девочек.

            Она дочь Джареда и Энджи Сторер.

            Кейси Викершем, Вердигр, Небраска, является одним из выпускников средней школы Саммерленд в Орчард, со средним баллом 4.0.

            Kaci Wickersham, Verdigre, Neb., является со-прощальным в старшей школе Саммерленда в классе Орчард 21 года. В июне этого года она направляется в свой третий выпускной родео в средней школе штата Небраска. Фото любезно предоставлено Studio B Photography
            

            Девушка-пастушка, которая соревнуется в отрывной веревке и привязке коз, участвовала в кросс-кантри, треке, оркестре, хоре, журналистике, FFA и National Honor Society. Она дважды квалифицировалась для участия в финале родео в средней школе штата и скоро вернется туда в июне.

            Она будет учиться в Государственном колледже Чадрона с оплатой за обучение и изучать агробизнес.

            Она дочь Дарина и Керри Викершем.

            Родео-финал средней школы штата Небраска состоится в Гастингсе на торгово-выставочном центре округа Адамс 17-19 июня. В квалификацию входят 30 лучших спортсменов средней школы в каждом виде (60 лучших в командном тросе); после того, как в финале штата будут определены победители, четыре лучших в каждом мероприятии отправятся на Национальное финальное родео для старших классов, которое в этом году состоится в Линкольне 18-24 июля.

            Выступления государственного финала — 17 июня в 10.00.м. и 18:00; 18 июня в 11.00 и 18.00, финал — 19 июня в 13.00.

            Для получения дополнительной информации посетите AdamsCountyFairgrounds.com или hsrodeo-nebraska.com или позвоните по телефону (402) 462-3247.

            Продажи и торговля — обзор, руководство, что вам нужно знать

            Что такое продажи и торговля?

            Продажи и торговля (S&T) — это группа инвестиционного банка. Инвестиционный банкинг. Инвестиционный банкинг — это подразделение банка или финансового учреждения, которое обслуживает правительства, корпорации и учреждения путем предоставления консультационных услуг по андеррайтингу (привлечение капитала) и слияниям и поглощениям (M&A). .Инвестиционные банки действуют как посредники, которые состоят из продавцов, которые обращаются к институциональным инвесторам с идеями и возможностями, и трейдеров, которые исполняют заказы и консультируют клиентов по входу и выходу из финансовых позиций. Продажи и торговля — это жизненная сила, которая создает или разрушает фирму по инвестиционным ценным бумагам, будь то брокерская компания, хедж-фонд, стратегии хедж-фондов Хедж-фонд — это инвестиционный фонд, созданный аккредитованными физическими лицами и институциональными инвесторами с целью максимизации прибыли и / или инвестиционный банкЧем занимаются инвестиционные банкиры? Чем занимаются инвестиционные банкиры? Инвестиционные банкиры могут работать 100 часов в неделю, выполняя исследования, финансовое моделирование и презентации зданий.Несмотря на то, что в нем представлены одни из самых желанных и выгодных с финансовой точки зрения позиций в банковской сфере, инвестиционный банкинг также является одним из самых сложных и трудных путей карьерного роста, Guide to IB. Если фирма не может успешно продавать свои услуги клиентам, то она не может вести бизнес, а если она не может хорошо торговать, то фирме становится трудно находить и удерживать клиентов и зарабатывать деньги.

            Видеообъяснение продаж и торговли

            Посмотрите это короткое видео, чтобы быстро понять основные концепции, рассматриваемые в этом руководстве, в том числе, что такое продажи и торговля, различные виды деятельности и карьерный рост в продажах и трейдинге.

            Торговая деятельность

            Инвестиционные продажи являются одним из основных видов деятельности в сфере продаж. Продавцы инвестиционной фирмы сообщают информацию о ценных бумагах. Государственные ценные бумаги. Государственные ценные бумаги или рыночные ценные бумаги — это инвестиции, которые открыто или легко продаются на рынке. Ценные бумаги представлены либо долевыми, либо долговыми. инвесторам. В инвестиционном банке потенциальные клиенты обычно являются крупными институциональными инвесторами, в то время как в брокерском или хедж-фонде инвесторами могут быть в основном индивидуальные розничные инвесторы.Наряду с торговым персоналом инвестиционной фирмы, торговый персонал отслеживает инвестиционные новости, такие как квартальные отчеты о доходах или информацию о слияниях / поглощениях, чтобы предупреждать их о конкретных инвестиционных возможностях, которые они могут предложить потенциальным инвесторам.

            Торговый персонал выполняет особенно важную функцию при первичном публичном размещении (IPO). Первоначальное публичное размещение (IPO) Первичное публичное размещение (IPO) — это первая продажа акций, выпущенных компанией для широкой публики. До IPO компания считается частной компанией, обычно с небольшим количеством инвесторов (учредителей, друзей, родственников и бизнес-инвесторов, таких как венчурные капиталисты или бизнес-ангелы).Узнайте, что такое IPO, которое андеррайтирует инвестиционный банк. Когда инвестиционный банк берет на себя работу по обработке первоначального выпуска новых акций, он обязуется продать определенное количество акций по определенной минимальной цене. Чтобы избежать необходимости покупать часть предложения акций, инвестиционный банк должен быть уверен, что его продавцы могут успешно продать необходимое количество акций на вторичном рынке Вторичный рынок Вторичный рынок — это место, где инвесторы покупают и продают ценные бумаги у других инвесторов.Примеры: Нью-Йоркская фондовая биржа (NYSE), Лондонская фондовая биржа (LSE) для институциональных или индивидуальных инвесторов. Возможность эффективно продавать ценные бумаги — важная часть того, что делает инвестиционный банк прибыльным. С этой целью торговый персонал постоянно развивает отношения с потенциальными покупателями ценных бумаг, такими как пенсионные фонды, управляющие портфелями паевых инвестиционных фондов и другие крупные институциональные покупатели.

            В дополнение к контактам с клиентами, продавцы инвестиционной фирмы также постоянно контактируют с портфельными менеджерами и другим торговым персоналом, чтобы своевременно получать рыночную информацию и знать, на каких инвестициях работает торговый персонал.

            В традиционной брокерской фирме, занимающейся продажами и торговлей, брокеры — это продавцы, которые связываются с потенциальными инвесторами — розничными или институциональными — и пытаются убедить их вкладывать деньги в фирму. Брокеры могут также выступать или не выступать в качестве трейдеров. Однако более распространенной практикой является то, что брокеры занимаются привлечением инвестиционного капитала, за управление которым затем отвечает торговый персонал.

            Продажа паевых инвестиционных фондов, ETF и хедж-фондов

            В других областях финансовых продаж и торговли инвестиционные фирмы, предлагающие паевые инвестиционные фонды Взаимные фонды Взаимный фонд — это совокупность денег, собранная у многих инвесторов с целью инвестирования в акции, облигации или другие ценные бумаги.Паевые инвестиционные фонды принадлежат группе инвесторов и управляются профессионалами. Узнайте о различных типах фондов, о том, как они работают, а также о преимуществах и компромиссах инвестирования в них или биржевые фонды (ETF) Биржевые фонды (ETF) Биржевые фонды (ETF) — это популярный инвестиционный инструмент, позволяющий создавать портфели. более гибкие и диверсифицированные по широкому спектру всех доступных классов активов. Узнайте о различных типах ETF, прочитав это руководство. не подписывают IPO, но, тем не менее, должны иметь эффективный торговый персонал.Торговые сотрудники таких фирм, как Fidelity Investments, обязаны привлекать инвесторов в различные фонды, которые предлагают Fidelity, Vanguard или другие подобные фирмы. Паевые инвестиционные фонды и ETF зарабатывают деньги, взимая комиссию, которая представляет собой процент от общей суммы денег, вложенных в фонд. Следовательно, чем больше инвесторов и больший объем инвестиционного капитала может обеспечить фирма, тем выше ее прибыль.

            Продажи инвестиций в хедж-фонды могут значительно различаться в зависимости от того, кто продает и кто является потенциальными инвесторами.С новым хедж-фондом, созданным новым менеджером хедж-фонда, менеджер хедж-фонда, который занимается торговлей, также может быть единственным продавцом фонда, по крайней мере, вначале, пока они не привлекут достаточно инвесторов и не получат достаточную прибыль для найма продавца и делегируйте им работу по продажам. Хедж-фонды также различаются тем, к кому они подходят в качестве потенциальных инвесторов. Некоторые хедж-фонды нацелены на институциональных инвесторов, но другие концентрируют свои усилия на привлечении инвестиционного капитала от состоятельных частных лиц (HNWI), у которых есть большие суммы денег для инвестирования.
            

            Продажи — итоги

            В конечном счете, работа по продажам тесно связана с работой трейдеров. Это связано с тем, что основная работа торгового персонала, независимо от того, в какой финансовой фирме он работает, заключается в том, чтобы убедить потенциальных инвесторов в том, что трейдеры фирмы лучше, чем трейдеры, работающие на конкурирующие финансовые фирмы . Биржевой маклер пытается убедить инвесторов в том, что брокерская фирма предлагает превосходные исследования и анализ в области продаж и торговли.Управляющий хедж-фондом стремится убедить инвесторов в том, что он или она может получить более высокую отдачу от инвестиций. Продавцы инвестиционного банка рассказывают о его способности получить максимальную сумму капитала для IPO или о способности банка предоставлять наиболее эффективные услуги по покупке и продаже для крупных институциональных инвесторов.

            Торговая деятельность

            В рамках продаж и торговой деятельности трейдеры покупают и продают ценные бумаги либо от имени инвестиционной компании, на которую они работают, либо от имени своих клиентов.В инвестиционных компаниях работает ряд трейдеров, специализирующихся в различных областях инвестирования, таких как акции, облигации или товары. Специализация в продажах и трейдинге обычно намного глубже, чем специализация отдельных трейдеров, которым поручено, например, просто торговать на рынке золота или торговать в определенном секторе рынка, таком как здравоохранение или транспорт.

            Трейдеры несут ответственность за управление рисками и капиталом, а также за анализ безопасности. В большинстве крупных торговых фирм, таких как инвестиционные банки, из-за большого объема ценных бумаг, которыми они обычно торгуют одновременно, трейдеры часто участвуют в продажах и торговле со своими партнерами из других инвестиционных фирм или коммерческих банков.

            Два основных типа торговли

            Двумя основными разными типами торговли являются агентская торговля и закрытая торговля, обычно называемая оптовой торговлей.

            Агентства трейдеров действуют как торговые агенты (отсюда и название) для клиентов. Их работа — максимально умело проводить сделки от имени клиентов фирмы. Умелое исполнение сделок особенно важно для трейдеров инвестиционных банков, которые заключают сделки для клиентов-институциональных инвесторов.Нет никаких уловок для покупки 50 или 100 акций данной акции, но когда трейдеру нужно купить 100 000 или миллион акций, он должен стратегически распределить свои покупки, чтобы иметь возможность приобрести желаемое количество акций по выгодной цене. цена без того, чтобы их покупка подняла цену.

            В отличие от агентских трейдеров, проп-трейдеры не торгуют от имени инвестиционных клиентов, а вместо этого отвечают за торговлю собственными деньгами финансовой фирмы. Например, продавец в коммерческом банке может заниматься торговлей на валютном рынке (форекс), чтобы максимизировать стоимость капитала банка.

            Торговцы проповедником имеют свободу торговать, чего нет у торговцев через посредников; однако они по-прежнему ограничены лимитами риска, установленными инвестиционной фирмой.

            Существует третий тип трейдеров, потоковый трейдер, который представляет собой своего рода гибрид между агентским трейдером и проп-трейдером. Потоковые трейдеры могут одновременно торговать от имени клиентов и от имени инвестиционной фирмы, когда, например, клиент хочет купить акции, которые инвестиционная фирма держит и хочет продать. Поточный трейдер совершает покупку от имени клиента, но, продавая доли клиента, принадлежащие инвестиционной фирме, он также выступает в качестве агента фирмы.

            Хотя важно понимать основные типы торговли, важно также помнить, что такие концепции, как агентская торговля и опорная торговля, являются просто общими категориями, и что торговля часто не так четко выражена как черно-белые, как эти различия. Например, управляющие портфелями хедж-фондов и паевых инвестиционных фондов инвестируют от имени клиентов, что делает их агентскими трейдерами, но также обычно свободны делать практически любые инвестиции, которые они хотят, так что в этом смысле они являются поддерживающими трейдерами.

            Торговля разными типами ценных бумаг

            Трейдеров обычно различают не только по тому, как они торгуют — агентская или опорная торговля, — но по тем, чем они торгуют. В инвестиционном или коммерческом банке трейдеры делятся на разные группы, которые занимаются торговлей разными типами ценных бумаг, такими как ценные бумаги с фиксированным доходом, акции, товары или иностранная валюта.

            Появление производных финансовых инструментов, таких как обеспеченные долговые обязательства (CDO) и контракты на разницу цен (CFD), расширило категории торговли и несколько размыло границы между категориями.CDO, например, попадают в общую классификацию ценных бумаг с фиксированным доходом, но поскольку они являются деривативами, они могут продаваться отдельно трейдерами, специально назначенными для торговли деривативами, или могут продаваться обычной торговой группой фирмы с фиксированным доходом.

            Внутри каждой основной торговой группы (например, фиксированный доход, акции, товары) трейдеры специализируются на торговле конкретными инструментами. Например, торговая группа фирмы с фиксированным доходом будет иметь трейдеров, назначенных для торговли государственными облигациями, корпоративными облигациями и другими долговыми инструментами.Трейдеры могут дополнительно специализироваться на торговых инструментах в пределах заданного диапазона сроков погашения, таких как торговля только облигациями со сроком погашения 10 лет или меньше.

            Торговля акциями

            В то время как трейдеры с фиксированным доходом сосредотачивают свое внимание на макроэкономических действиях центральных банков и колебаниях процентных ставок, торговля акциями включает исследование и анализ отдельных компаний. Персонал по продажам и трейдингу в большинстве инвестиционных фирм поддерживается исследовательскими группами, работа которых заключается в сборе и сопоставлении информации.Собранная информация затем представляется торговому персоналу, который принимает окончательные торговые решения на основе этой информации.

            Торговля акциями требует учета большего количества факторов, чем обычно используется при торговле с фиксированным доходом. Компании анализируются с разных сторон. Финансовое состояние компании можно проанализировать с помощью различных финансовых показателей, таких как соотношение цены и прибыли (P / E), коэффициент долга или анализ дисконтированных денежных потоков (DCF). Его можно дополнительно проанализировать с точки зрения его положения на рынке, силы его управленческой команды и силы рыночного сектора, в котором он находится.

            Группа торговли акциями также обычно имеет трейдеров, назначенных только для торговли фондовыми индексами, такими как индекс S&P 500.

            Трейдеры-агентства, которые действуют строго от имени клиентов, покупая и продавая по указанию клиентов, обычно торгуют широким спектром акций, поскольку они не несут прямой ответственности за торговые решения. Напротив, сторонние трейдеры акциями закреплены за торговлей конкретными секторами рынка и даже могут быть дополнительно специализированы внутри секторов. Некоторые трейдеры, которым поручено торговать акциями технологических компаний, могут специально отвечать за торговлю акциями финансовых технологий (финтех).

            Торговля товарами, валютами, опционами и всем остальным

            Рекламные трейдеры, торгующие товарами, валютами, опционами и другими производными финансовыми инструментами, также обычно являются специализированными. Товарных трейдеров обычно назначают на торговые группы товарных фьючерсов, таких как фьючерсы на драгоценные металлы, энергоносители или сельскохозяйственные фьючерсы. В рамках каждой базовой категории трейдеры могут также специализироваться на торговле только на одном конкретном рынке, например, фьючерсами на хлопок или фьючерс на пшеницу.

            Валютные трейдеры почти всегда сосредотачиваются на торговле одной конкретной валютой, хотя это будет включать торговлю этой валютой против множества других валют.Трейдер, назначенный для торговли британским фунтом (GBP), будет торговать различными валютными парами GBP, такими как GBP / USD, GBP / EUR и GBP / AUD.

            Наиболее широко торгуемые производные финансовые инструменты, опционы, охватывают широкий спектр торговых операций и могут подпадать под категорию различных торговых групп в зависимости от характера опционов. Существуют опционы на ценные бумаги, акции, товары и валюты с фиксированным доходом, поэтому место трейдера опционами в торговых группах инвестиционной фирмы зависит от того, какими опционами он торгует.

            Computer Geek Trading

            Существует новый тип торговли, в котором преобладают трейдеры, работающие совместно с компьютерными программистами, — алгоритмическая торговля. Алгоритмическая торговля включает в себя разработку компьютерных программ, предназначенных для автоматического открытия сделок на основе факторов технического анализа, таких как объем торгов или ценовое действие. Существуют даже программы алгоритмической торговли, основанные на анализе фундаментальных факторов, таких как новостные события. Алгоритмические трейдеры специализируются на определении того, какие переменные лучше всего использовать для создания компьютеризированной торговой программы.

            Скорость исполнения сделок — главное преимущество алгоритмической торговли. Как только такая компьютеризированная торговая программа будет разработана, она сможет анализировать информацию и совершать сделки быстрее, чем это может сделать отдельный трейдер.

            Карьера в продажах и трейдинге

            Карьера в сфере продаж и трейдера в финансовых компаниях предлагает огромный потенциал дохода. Но именно из-за этого конкуренция за рабочие места является интенсивной и требует как превосходных талантов, так и дополнительных усилий для достижения успеха.Начало работы в любой из категорий карьеры обычно предполагает долгую работу, которая выходит далеко за рамки обычных торговых часов на рынке. Поскольку потенциальные инвесторы часто заняты своей карьерой в течение дня, встречи с ними часто могут потребовать много работы в нерабочее время.

            Успех в качестве продавца в финансовой фирме требует всех основных качеств, которые делают успешных продавцов в любой сфере — уверенность в себе, общительный и интересный характер, инициативность, самообладание, высокая мотивация, целеустремленные действия и упорство.Вам просто нужно все это умножить на десять, потому что для того, чтобы заниматься продажами и торговлей и продать кому-то многомиллионную инвестицию, требуется немного больше навыков, чем, скажем, продать ему рубашку.

            Как любой продавец, инвестиционные продавцы должны знать свой продукт. Для этого они должны обладать теми же знаниями, что и торговый персонал. Потенциальный инвестор может попросить продавца дать им анализ конкретной инвестиции, и, хотя продавец не является исследователем, аналитиком или трейдером, ему лучше подготовить хороший ответ.Следовательно, люди, заинтересованные в карьере в сфере продаж, должны иметь не только интерес и талант к продажам, но также острый интерес и понимание инвестиционных инструментов, которые они будут продавать потенциальным клиентам.

            Некоторые виды карьеры продавца, например, биржевого маклера или менеджера хедж-фонда, связаны с продажей, исследованиями и торговлей. Один из факторов, который следует учитывать при инвестиционных продажах, — это то, к какому типу инвесторов вам удобнее обращаться — индивидуальным розничным инвесторам или институциональным инвесторам.

            Карьера в трейдинге

            Основные таланты, необходимые для карьеры в трейдинге, — это способность анализировать инвестиционные возможности и умело выполнять сделки. Умелое исполнение сделок — самый необычный талант. Многие трейдеры хорошо умеют определять инвестиционные возможности, но не умеют управлять торговой позицией. Лучшие трейдеры имеют возможность выполнять сделки и управлять ими, чтобы минимизировать риск и максимизировать прибыль. Они могут успешно балансировать между ошибочными моментами, когда остается в сделке слишком долго или слишком рано выходить из нее.

            Успешные трейдеры обладают определенными личностными качествами, которые помогают им добиваться успеха. Во-первых, они могут справиться с активным миром торговли, не испытывая чрезмерного стресса. Они могут быстро принимать торговые решения, не боясь излишней самоуверенности или изнуряющего страха потери. Им нравится деятельность финансовых рынков. У них есть аппетит к проведению необходимых исследований для выявления инвестиционных возможностей. Они не прочь работать сверхурочно — работа по анализу инвестиционных возможностей часто выходит далеко за рамки рыночных торговых часов.

            Торговцы инвестиционных банков и других инвестиционных компаний продвигаются вперед, доказывая свои навыки. По мере того, как они демонстрируют свою способность успешно получать прибыль и избегать убытков, им постепенно дают больше денег для управления и большую свободу действий в отношении того, какой риск они могут взять на себя при торговле позициями.

            Поскольку существует так много разных типов торговли, если вы рассматриваете карьеру трейдера, вам также следует тщательно продумать, каким именно трейдером вы хотите стать. Вы больше заинтересованы в том, чтобы быть агентом-трейдером, отвечающим за выполнение сделок для клиентов, или быть проп-трейдером, который отвечает за принятие торговых решений? Что для вас более привлекательно: работа в составе торговой команды в инвестиционном банке и специализирующаяся на торговле на определенных рынках, или управление портфелем хедж-фонда или паевого инвестиционного фонда, который в значительной степени независим и инвестирует в широкий спектр ценных бумаг?

            Возможности выхода в сфере продаж и трейдинга

            Независимо от того, собираетесь ли вы делать карьеру в сфере продаж или трейдинга, в какой-то момент вы можете захотеть существенно изменить карьеру.Успешные продавцы-финансисты обычно легко переходят к продажам в других сферах. Однако для трейдеров, как правило, карьерная мобильность немного меньше. Торговля — это более специализированное занятие, ограниченное миром финансов и инвестирования. Если вы работаете в инвестиционном банке, опыт работы в трейдинге обычно дает вам возможность продолжить карьеру в банковском мире. С другой стороны, если вы являетесь проп-трейдером в небольшой фирме или хедж-фонде, вы можете перенять свои навыки в аналогичную фирму, но, скорее всего, у вас будет не так много «внутренних» возможностей для перехода в новая карьерная позиция.

            Другие ресурсы для продаж и торговли

            Благодарим вас за то, что вы прочитали наше подробное руководство по продажам и трейдингу. CFI является официальным поставщиком услуг аналитика финансового моделирования и оценки (FMVA). Станьте сертифицированным аналитиком финансового моделирования и оценки (FMVA). Сертификат CFI «Финансовый аналитик по моделированию и оценке» (FMVA) ® поможет вам обрести уверенность в своей финансовой карьере. . Запишитесь сегодня! звание, призванное превратить любого в финансового трейдера мирового уровня.Чтобы продолжить изучение и развитие ваших знаний, мы настоятельно рекомендуем следующие дополнительные ресурсы:

            • Ключевые игроки на рынках капитала Ключевые игроки на рынках капитала В этой статье мы даем общий обзор ключевых игроков и их соответствующих ролей на рынках капитала. . Рынки капитала состоят из двух типов рынков: первичных и вторичных. Это руководство предоставит обзор всех крупных компаний и профессий на рынках капитала.
            • Финансовый посредник Финансовый посредник Финансовый посредник — это учреждение, которое действует как посредник между двумя сторонами, чтобы облегчить финансовую транзакцию.Учреждения, которые обычно называют финансовыми посредниками, включают коммерческие банки, инвестиционные банки, паевые инвестиционные фонды и пенсионные фонды.
            • Торговые механизмы Торговые механизмы Торговые механизмы относятся к различным методам торговли активами.

              Leave a comment Cancel reply